Ein OGAW-Sondervermögen deutschen . · PDF fileSowohl in den USA als auch in Europa ......

Halbjahresbericht zum 31. August 2017.

Deka iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ UCITS ETF

Ein OGAW-Sondervermögen deutschen Rechts.

Deka Investment GmbH

2

Lizenzvermerk

iBoxx ist eine eingetragene Marke der International Index Company Limited (IIC) und wurde zur Verwendung durch die Deka Investment GmbH lizenziert. IIC nimmt keine Genehmigung, Billigung oder Empfehlung von Deka Investment GmbH sowie aller Fonds, auf die an dieser Stelle Bezug genommen wird, vor. Die Produkte werden von IIC nicht unterstützt oder verkauft, und IIC gibt keine Zusicherung für die Eignung von Anlagen in die Produkte ab.

Bericht der Geschäftsführung.

3

September 2017

Sehr geehrte Anlegerinnen, sehr geehrte Anleger,

der vorliegende Halbjahresbericht informiert Sie umfassend über die Entwicklung Ihres Fonds Deka iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ UCITS ETF für den Zeitraum vom 1. März 2017 bis zum 31. August 2017.

Für die Kapitalmarktteilnehmer verlief das Berichtshalbjahr überwiegend positiv. Sowohl in den USA als auch in Europa nahm die kon-junkturelle Erholung Fahrt auf. Die US-Notenbank erhöhte in diesem Umfeld im März und Juni erwartungsgemäß die Leitzinsen um jeweils 25 Basispunkte, während in Euroland Mario Draghi an der sehr expansiven Geldpolitik festhielt. Hohe Auslastungsgrade der Volkswirtschaften, steigende Gewinne der Unternehmen, sinkende Arbeitslosenquoten, die Wahlsiege der europafreundlichen Kräfte in den Niederlanden und Frankreich sowie eine solide Berichtssaison bildeten die Basis für ein freundliches Aktienmarkthalbjahr.

Die Rendite 10-jähriger deutscher Bundesanleihen stieg im Berichtszeitraum unter Schwankungen leicht auf zuletzt knapp 0,4 Prozent an. Laufzeitgleiche US-Treasuries erreichten im März zunächst ein Jahreshoch bei 2,6 Prozent, bevor die Rendite sukzessive abbröckelte. Zum 31. August 2017 rentierten 10-jährige US-Treasuries mit 2,1 Prozent.

Während die Aktienmärkte in den USA stichtagsbezogen Wertsteigerungen aufwiesen, tendierten die Börsen in Europa unter Schwan-kungen seitwärts. So konnten im Berichtszeitraum Aktienindizes wie etwa der DAX oder der Dow Jones Industrial Average zwar neue Rekordmarken setzen, im Gegensatz zum Dow Jones gab der DAX seine Gewinne bis zum Ende der Betrachtungsperiode jedoch fast vollständig wieder ab.

In diesem Marktumfeld verzeichnete Ihr Fonds Deka iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ UCITS ETF eine Wertentwicklung von plus 1,7 Prozent (nach BVI-Methode). Gerne nehmen wir die Gelegenheit zum Anlass, um Ihnen für das uns entgegengebrachte Vertrauen zu danken.

Ferner möchten wir Sie darauf hinweisen, dass Änderungen der Anlagebedingungen des Sondervermögens sowie sonstige wichtige Informationen an die Anteilinhaber im Internet unter www.deka-etf.de bekannt gemacht werden. Darüber hinaus finden Sie dort ein weitergehendes Informations-Angebot rund um das Thema "Investmentfonds" sowie monatlich aktuelle Zahlen und Fakten zu Ihren Fonds.

Mit freundlichen Grüßen

Deka Investment GmbH Die Geschäftsführung

Stefan Keitel (Vorsitzender) Thomas Ketter Dr. Ulrich Neugebauer

Michael Schmidt Thomas Schneider Steffen Selbach

Inhalt.

4

Anlagepolitik. 5

Vermögensübersicht zum 31. August 2017. 8

Vermögensaufstellung zum 31. August 2017. 9

Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV. 12

Informationen der Verwaltung. 15

Ihre Partner in der Sparkassen-Finanzgruppe. 16

Der Erwerb von Anteilen darf nur auf der Grundlage des aktuellen Verkaufs-prospektes, dem der letzte Jahresbericht und gegebenenfalls der letzte Halb-jahresbericht beigefügt sind, erfolgen.


5

Die Auswahl der für den Fonds vorgesehenen Ver-mögensgegenstände ist darauf gerichtet, unter Wahrung einer angemessenen Risikomischung den Markit iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ (Preisindex) nachzubilden. Dieser Index bildet das Segment der größten und umsatzstärksten europä-ischen Staatsanleihen ab und besteht aus Einzelwer-ten unterschiedlicher Euro-Länder mit einer Rest-laufzeit von mindestens 10 Jahren. Informationen zu den Basiswerten sind unter www.deka-etf.de erhältlich. Der Fonds strebt dabei als Anlageziel die Erzielung einer Wertentwicklung an, welche die des zugrunde liegenden Index widerspiegelt. Zu diesem Zweck wird eine exakte Nachbildung des Index angestrebt. Erträge werden ausgeschüttet.

Grundlage hierfür ist, dass die Entscheidungen über den Erwerb oder die Veräußerung von Vermögens-gegenständen sowie über deren Gewichtung im Fonds von dem zugrunde liegenden Index abhängig sind (passives Management).

Dabei ist allerdings zu beachten, dass der exakten Nachbildung des Index bestimmte Faktoren entge-genstehen. Transaktionskosten und Verwaltungs-kosten, die sich wertmindernd auf die Anteilspreis-entwicklung auswirken, werden beispielsweise nicht in die Berechnung des Index einbezogen.

Die Indexzusammensetzung wird durch den In-dexanbieter angepasst. Durch die Nachbildung dieser Änderungen im Fonds können Transaktions-kosten entstehen.

Es kann keine Zusicherung gegeben werden, dass die Ziele der Anlagepolitik tatsächlich erreicht werden.

Anlagepolitik. Deka iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ UCITS ETF

Wichtige Kennzahlen Deka iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ UCITS ETF 6 Monate 1 Jahr 3 Jahre

Performance* 1,7% -8,2% 5,0%

ISIN DE000ETFL169

* p.a. / Berechnung nach BVI-Methode, die bisherige Wert-entwicklung ist kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung.


6

Im Berichtszeitraum wurden folgende Indexveränderungen vom Indexanbieter bekannt gegeben, welche im Fonds direkt nachvollzogen wurden:

Zu- oder Abgang ISIN Wertpapiername

Löschung AT0000A10683 2.400000 % Österreich, Republik EO-Bundesanl. 2013(34) 20340522

Löschung BE0000333428 3.000000 % Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2014(34) Ser. 73 20340621

Löschung BE0000338476 1.600000 % Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2016(47) Ser. 78 20470621

Löschung ES00000124C5 5.150000 % Spanien EO-Bonos 2013(28) 20281030

Löschung FR0011461037 3.250000 % Frankreich EO-OAT 2013(45) 20450524

Löschung FR0013234333 1.750000 % Frankreich EO-OAT 2017(39) 20390624

Löschung IT0004923998 4.750000 % Italien, Republik EO-B.T.P. 2013(44) 20440831

Löschung SK4120012691 1.875000 % Slowakei EO-Medium-Term Notes 2017(37) 20370308

Neuaufnahme BE0000336454 1.900000 % Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2015(38) Ser. 76 20380621

Neuaufnahme BE0000338476 1.600000 % Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2016(47) Ser. 78 20470621

Neuaufnahme ES00000128Q6 2.350000 % Spanien EO-Obligaciones 2017(33) 20330729

Neuaufnahme FR0013234333 1.750000 % Frankreich EO-OAT 2017(39) 20390624

Neuaufnahme FR0013257524 2.000000 % Frankreich EO-OAT 2017(48) 20480524

Neuaufnahme IT0005162828 2.700000 % Italien, Republik EO-B.T.P. 2016(47) 20470228

Neuaufnahme SI0002103677 1.750000 % Slowenien, Republik EO-Bonds 2016(40) 20401102

Neuaufnahme SK4120012691 1.875000 % Slowakei EO-Medium-Term Notes 2017(37) 20370308


7

Zusammensetzung des Index (%)

2.500000 % Bundesrep.Deutschland Anl.v.2014 (2046) 20460814 10,32

2.500000 % Frankreich EO-OAT 2014(30) 20300524 7,49

1.950000 % Spanien EO-Obligaciones 2015(30) 20300729 6,83


3.500000 % Italien, Republik EO-B.T.P. 2014(30) 20300228 6,74

2.750000 % Niederlande EO-Anl. 2014(47) 20470114 6,16

5.150000 % Spanien EO-Bonos 2013(44) 20441030 5,33


3.750000 % Belgien, Königreich EO-Obl. Lin. 2013(45) Ser. 71 20450621 4,81





2.400000 % Irland EO-Treasury Bonds 2014(30) 20300514 3,46







0.750000 % Finnland, Republik EO-Bonds 2015(31) 20310414 1,49

1.500000 % Österreich, Republik EO-Bundesanl. 2016(47) 20470219 1,39


3.625000 % Slowakei EO-Anl. 2014(29) 20290115 1,13

1.750000 % Slowenien, Republik EO-Bonds 2016(40) 20401102 0,79



8

Kurswert Kurswert % des in EUR in EUR Fondsver- mögens

I. Vermögensgegenstände 10.531.979,05 100,01

1. Anleihen 10.360.745,24 98,39 - Restlaufzeit über 10 Jahre 10.360.745,24 98,39

2. Forderungen 92.207,56 0,88 3. Bankguthaben 79.026,25 0,75

II. Verbindlichkeiten -1.507,11 -0,01

III. Fondsvermögen 10.530.471,94 100,00 1)

Vermögensübersicht zum 31. August 2017.Deka iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ UCITS ETF


9

ISIN Gattungsbezeichnung Markt Stück bzw. Bestand Käufe/ Verkäufe/ Kurs Kurswert % des Anteile bzw. 31.08.2017 Zugänge Abgänge in EUR Fondsver- Whg. in 1.000 im Berichtszeitraum mögensBörsengehandelte Wertpapiere Verzinsliche Wertpapiere Inland DE0001102341 2,5000 % Bundesrep.Deutschland -

Anleihe 2014/2046 2) EUR 798 109 0 % 133,873 1.068.307,26 10,14 EUR 1.068.307,26 10,14 Ausland BE0000335449 1,0000 % Belgien, Königreich - Obligations

2015/2031 EUR 354 3 0 % 99,340 351.663,74 3,34BE0000338476 1,6000 % Belgien, Königreich - Obligations



2013/2045 EUR 338 3 0 % 147,459 498.411,25 4,73FI4000148630 0,7500 % Finnland, Republik - Government

Bonds 2015/2031 EUR 156 1 0 % 98,893 154.273,08 1,47FR0013154044 1,2500 % Frankreich - Obl. ass. du Trésor

2015/2036 2) EUR 412 105 0 % 98,133 404.308,62 3,84FR0012993103 1,5000 % Frankreich - Obl. ass. du Trésor

2015/2031 EUR 666 228 44 % 105,684 703.856,24 6,68FR0013257524 2,0000 % Frankreich - Obl. ass. du Trésor

2017/2048 EUR 183 183 0 % 106,007 193.992,77 1,84FR0011883966 2,5000 % Frankreich - Obl. ass. du Trésor

2013/2030 EUR 655 81 0 % 118,342 775.138,20 7,36IE00BV8C9B83 1,7000 % Irland - Treasury Bonds

2017/2037 2) EUR 139 1 0 % 101,797 141.497,37 1,34IE00BV8C9186 2,0000 % Irland - Treasury Bonds

2015/2045 EUR 251 40 0 % 104,685 262.758,52 2,50IE00BJ38CR43 2,4000 % Irland - Treasury Bonds

2014/2030 2) EUR 313 7 0 % 114,742 359.142,46 3,41IT0005094088 1,6500 % Italien, Republik - Buoni del

Tes.Polien. 2015/2032 EUR 589 46 10 % 90,415 532.541,99 5,06IT0005162828 2,7000 % Italien, Republik - Buoni del



Tes.Polien. 2014/2030 EUR 623 45 2 % 112,157 698.741,16 6,64NL0010721999 2,7500 % Niederlande - Anleihe

2014/2047 EUR 460 42 0 % 138,833 638.630,37 6,06AT0000A1K9F1 1,5000 % Österreich, Republik -

Bundesanleihe 2016/2047 EUR 143 39 0 % 100,618 143.883,31 1,37SK4120009762 3,6250 % Slowakei - Anleihe 2014/2029 EUR 92 9 0 % 127,668 117.454,56 1,12SI0002103677 1,7500 % Slowenien, Republik - Registered

Bonds 2016/2040 EUR 87 87 0 % 93,945 81.731,86 0,78ES00000124H4 5,1500 % Spanien - Bonos 2013/2044 2) EUR 376 53 32 % 146,799 551.964,24 5,24ES00000127A2 1,9500 % Spanien - Obligaciones

2015/2030 2) EUR 701 101 19 % 100,961 707.739,83 6,72ES00000128Q6 2,3500 % Spanien - Obligaciones

2017/2033 EUR 216 216 0 % 102,180 220.708,69 2,10ES00000128C6 2,9000 % Spanien - Obligaciones

2016/2046 EUR 426 134 1 % 102,121 435.033,50 4,13 EUR 9.292.437,98 88,24Summe Wertpapiervermögen EUR 10.360.745,24 98,39 Bankguthaben, nicht verbriefte Geldmarktinstrumente und Geldmarktfonds EUR 79.026,25 0,75EUR-Guthaben bei: Verwahrstelle EUR 79.026,25 % 100,000 79.026,25 0,75 Sonstige Vermögensgegenstände EUR 92.207,56 0,88Zinsansprüche EUR 92.096,27 92.096,27 0,87Zinsforderungen Wertpapier-Leihe EUR 111,29 111,29 0,00 Sonstige Verbindlichkeiten EUR -1.507,11 -0,01Verbindlichkeiten Verwaltungsvergütung EUR -1.507,11 -1.507,11 -0,01 Fondsvermögen EUR 10.530.471,94 100,00 1)

Anteilwert EUR 129,06Umlaufende Anteile STK 81.591 Fußnoten: 1) Durch Rundung der Prozent-Anteile bei der Berechnung können geringfügige Differenzen entstanden sein.2) Diese Wertpapiere sind ganz oder teilweise als Wertpapier-Darlehen übertragen.

Vermögensaufstellung zum 31. August 2017.Deka iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ UCITS ETF


10

ISIN Gattungsbezeichnung Stück bzw. Wertpapier-Darlehen Anteile bzw. Kurswert in EUR Whg. in 1.000 befristet unbefristet gesamt

DE0001102341 2,5000 % Bundesrepublik Deutschland Anleihe 2014/2046 EUR 359 480.604,39FR0013154044 1,2500 % Frankreich EO-OAT 2016/2036 EUR 15 14.405,95IE00BV8C9B83 1,7000 % Irland EO-Treasury Bonds 2017/2037 EUR 53 53.500,26IE00BJ38CR43 2,4000 % Irland EO-Treasury Bonds 2014/2030 EUR 50 57.371,00ES00000127A2 1,9500 % Spanien EO-Obligaciones 2015/2030 EUR 128 129.230,67ES00000124H4 5,1500 % Spanien EO-Bonos 2013/2044 EUR 200 293.598,00

Gesamtbetrag der Rückerstattungsansprüche aus Wertpapier-Darlehen 1.028.710,27 1.028.710,27

Wertpapierkurse bzw. Marktsätze Die Vermögensgegenstände des Sondervermögens sind auf der Grundlage nachstehender Kurse/Marktsätze bewertet:Alle Vermögenswerte: Kurse per 31.08.2017

Während des Berichtszeitraumes abgeschlossene Geschäfte, soweit sie nicht mehr in der Vermögensaufstellung erscheinen: Käufe und Verkäufe in Wertpapieren, Investmentanteilen und Schuldscheindarlehen (Marktzuordnung zum Berichtsstichtag): ISIN Gattungsbezeichnung Stück bzw. Käufe/ Verkäufe/ Volumen Anteile bzw. Zugänge Abgänge in 1.000 Whg. in 1.000 Börsengehandelte Wertpapiere Verzinsliche Wertpapiere Ausland BE0000333428 3,0000 % Belgien, Königreich - Obligations 2014/2034 EUR 1 213FR0013234333 1,7500 % Frankreich - Obl. ass. du Trésor 2016/2039 EUR 147 147FR0011461037 3,2500 % Frankreich - Obl. ass. du Trésor 2012/2045 EUR 0 461IT0004923998 4,7500 % Italien, Republik - Buoni del Tes.Polien. 2013/2044 EUR 0 412AT0000A10683 2,4000 % Österreich, Republik - Bundesanleihe 2013/2034 EUR 0 214SK4120012691 1,8750 % Slowakei - MTN 2017/2037 EUR 69 69ES00000124C5 5,1500 % Spanien - Bonos 2013/2028 EUR 49 493 Wertpapier-Darlehen (Geschäftsvolumen, bewertet auf Basis des bei Abschluss des Darlehensgeschäfts vereinbarten Wertes): unbefristet EUR 1.442 (Basiswerte: 1,0000 % Belgien, Königreich - Obligations 2015/2031 (BE0000335449); 1,9500 % Spanien - Obligaciones 2015/2030 (ES00000127A2); 2,5000 % Frankreich - Obl. ass. du Trésor 2013/2030 (FR0011883966); 1,7500 % Frankreich - Obl. ass. du Trésor 2016/2039 (FR0013234333); 2,4000 % Irland - Treasury Bonds 2014/2030 (IE00BJ38CR43); 3,6250 % Slowakei - Anleihe 2014/2029 (SK4120009762); 1,8750 % Slowakei - MTN 2017/2037 (SK4120012691))


11

Ertrags- und Aufwandsrechnung inklusive Ertragsausgleich für den Zeitraum vom 01.03.2017 bis zum 31.08.2017

insgesamt insgesamt je Anteil 1)

EUR EUR EURI. Erträge

1. Zinsen aus inländischen Wertpapieren 9.258,05 0,1132. Zinsen aus ausländischen Wertpapieren (vor Quellensteuer) 111.103,24 1,3623. Erträge aus Wertpapier-Darlehen- und -Pensionsgeschäften 704,25 0,009Summe der Erträge 121.065,54 1,484

II. Aufwendungen 1. Verwaltungsvergütung -7.946,78 -0,0972. Sonstige Aufwendungen -103,84 -0,001

davon: Negative Einlagenzinsen -103,84 -0,001Summe der Aufwendungen -8.050,62 -0,099

III. Ordentlicher Nettoertrag 113.014,92 1,385

IV. Veräußerungsgeschäfte 1. Realisierte Gewinne 19.461,38 0,2392. Realisierte Verluste -67.253,23 -0,824Ergebnis aus Veräußerungsgeschäften -47.791,85 -0,586

V. Realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres 65.223,07 0,799

1. Nettoveränderung der nicht realisierten Gewinne -7.773,68 -0,0952. Nettoveränderung der nicht realisierten Verluste 115.299,82 1,413

VI. Nicht realisiertes Ergebnis des Geschäftsjahres 107.526,14 1,318

VII. Ergebnis des Geschäftsjahres 172.749,21 2,117

Entwicklung des Sondervermögens 2017

EUR EURI. Wert des Sondervermögens am Beginn des Geschäftsjahres 10.466.910,19

1. Ausschüttung/Steuerabschlag für das Vorjahr -17.150,072. Zwischenausschüttungen -82.398,833. Mittelzufluss (netto) -9.661,41

a) Mittelzuflüsse aus Anteilschein-Verkäufen 1.024,15 b) Mittelabflüsse aus Anteilschein-Rücknahmen -10.685,56

4. Ertragsausgleich/Aufwandsausgleich 22,855. Ergebnis des Geschäftsjahres 172.749,21

davon: Nettoveränderung der nicht realisierte Gewinne -7.773,68 davon: Nettoveränderung der nicht realisierte Verluste 115.299,82

II. Wert des Sondervermögens am Ende des Geschäftsjahres 10.530.471,94

1) Durch Rundung bei der Berechnung können sich geringfügige Differenzen ergeben.


12

Angaben nach der Derivateverordnung

Das durch Wertpapier-Darlehen erzielte zugrundeliegende Exposure EUR 1.028.710,27

Vertragspartner der Wertpapier-Darlehen Clearstream Banking AG (Organisiertes Wertpapier-Darlehenssystem) DekaBank Deutsche Girozentrale

Kurswert in EUR befristet unbefristetGesamtbetrag der bei Wertpapier-Darlehen von Dritten gewährten Sicherheiten: EUR 1.106.186,25davon: Aktien EUR 0,00Schuldverschreibungen EUR 1.106.186,25

Gesamtbetrag der bei Wertpapier-Darlehen über organisierte Wertpapier-Darlehenssysteme von Dritten gewährten Sicherheiten

EUR 44.666,36

Erträge aus Wertpapier-Darlehen einschließlich der angefallenen direkten und indirekten Kosten und Gebühren

EUR 704,48

Die Bruttoerträge aus Wertpapier Darlehen-Geschäften betrugen im Geschäftszeitraum EUR 1.083,82. Davon erhielt die DekaBank eine Aufwandentschädigung in Höhe von EUR 379,34.

Die Auslastung der Obergrenze für das Marktrisikopotential wurde für dieses Sondervermögen gemäß der Derivateverordnung nach dem einfachen Ansatz ermittelt.

Sonstige Angaben

Anteilwert EUR 129,06Umlaufende Anteile STK 81.591

Bestand der Wertpapiere am Fondsvermögen (in %) 98,39Bestand der Derivate am Fondsvermögen (in %) 0,00

Angabe zu den Verfahren zur Bewertung der VermögensgegenständeDie Bewertung der Vermögensgegenstände erfolgte während des Geschäftsjahres sowie zum Berichtsstichtag per 31.08.2017 grundsätzlich zum letzten gehandelten Börsen- oder Marktkurs, der eine verlässliche Bewertung gewährleistet.

Vermögensgegenstände, die weder zum Handel an Börsen zugelassen sind noch in einem anderen organisierten Markt zugelassen oder in diesen einbezogen sind oder für die kein handelbarer Kurs verfügbar ist, werden zu dem aktuellen Verkehrswert bewertet, der bei sorgfältiger Einschätzung nach geeigneten Bewertungsmodellen unter Berücksichtigung der aktuellen Marktgegebenheiten angemessen ist.

Im Geschäftsjahr sowie zum Berichtsstichtag per 31.08.2017 wurden die folgenden Vermögensgegenstände nicht zum letzten gehandelten Börsen- oder Marktkurs bewertet:

Bankguthaben und sonst. Vermögensgegenstände zum NennwertVerbindlichkeiten zum Rückzahlungsbetrag

Angaben für Indexfonds Höhe des Tracking Errors zum Ende des Berichtszeitraums 0,14

Erläuterungen zur Ertrags- und Aufwandsrechnung Die Ermittlung der Nettoveränderung der nichtrealisierten Gewinne und Verluste erfolgt dadurch, dass in jedem Geschäftsjahr die in den Anteilspreis einfließenden Wertansätze der Vermögensgegenstände mit den jeweiligen historischen Anschaffungskosten verglichen werden, die Höhe der positiven Differenzen in die Summe der nichtrealisierten Gewinne einfließen, die Höhe der negativen Differenzen in die Summe der nichtrealisierten Verluste einfließen und aus dem Vergleich der Summenpositionen zum Ende des Geschäftsjahres mit den Summenpositionen zum Anfang des Geschäftsjahres die Nettoveränderungen ermittelt werden.

Anhang gem. § 7 Nr. 9 KARBV.Deka iBoxx € Liquid Sovereign Diversified 10+ UCITS ETF


13

Zusätzliche Anhangangaben gemäß der Verordnung (EU) 2015/2365 über Wertpapierfinanzierungsgeschäfte

Wertpapierleihe EURVerwendete Vermögensgegenstände

absolut 1.028.710,27in % des Fondsvermögens 9,77

10 größte Gegenparteien Name DekaBank Deusche Girozentrale

Bruttovolumen offene Geschäfte 985.389,68Sitzstaat Deutschland

Name Clearstream Banking AGBruttovolumen offene Geschäfte 43.320,59

Sitzstaat Deutschland

Arten von Abwicklung und Clearing Die Abwicklung von Wertpapierfinanzierungsgeschäften erfolgt über einen zentralen Kontrahenten (Organisiertes Wertpapier-Darlehenssystem) und per bilateralem Geschäft (Principal-Geschäfte).

Geschäfte gegliedert nach Restlaufzeiten (absolute Beträge) unter 1 Tag 0,00

1 Tag bis 1 Woche (= 7 Tage) 0,001 Woche bis 1 Monat (= 30 Tage) 0,00

1 bis 3 Monate 0,003 Monate bis 1 Jahr (=365 Tage) 0,00

über 1 Jahr 0,00unbefristet 1.028.710,27

Art(en) und Qualität(en) der erhaltenen Sicherheiten für bilaterale Geschäfte Die Sicherheit, die der Fonds erhält, kann in liquiden Mitteln (u.a. Bargeld und Bankguthaben) oder durch die Übertragung oder Verpfändung von Schuldverschreibungen, insbesondere Staatsanleihen, geleistet werden. Schuldverschreibungen die als Sicherheit begeben werden, müssen ein Mindestrating von BBB- aufweisen. Die Sicherheit kann auch in Aktien bestehen. Die Aktien, die als Sicherheit begeben werden, müssen an einem geregelten Markt in einem Mitgliedstaat der Europäischen Union oder an einer Börse in einem Mitgliedstaat der OECD notiert sein oder gehandelt werden und in einem wichtigen Index enthalten sein. Von den Sicherheiten werden Wertabschläge (Haircuts) abgezogen, die je nach Art der Wertpapiere, der Bonität der Emittenten sowie ggf. nach Restlaufzeit variieren. Die Haircuts fallen für die aufgeführten Wertpapierkategorien wie folgt aus: - Bankguthaben 0% - Aktien 5% - 40% - Renten 0,5% - 30% Darüber hinaus kann für Sicherheiten in einer anderen Währung als der Fondswährung ein zusätzlicher Wertabschlag von bis zu 10%-Punkten angewandt werden. In besonderen Marktsituationen (z.B. Marktturbulenzen) kann die Verwaltungsgesellschaft von den genannten Werten abweichen.

Art(en) und Qualität(en) der über organisierte Wertpapier-Darlehenssysteme erhaltenen Sicherheiten

Die Sicherheiten, die der Fonds erhält, können in Form von Aktien- und Rentenpapieren geleistet werden. Die Qualität der dem Sondervermögen gestellten Sicherheiten für Wertpapierleihegeschäfte wird von Clearstream Banking AG (Frankfurt) gewährleistet und überwacht. Bei Aktien wird als Qualitätsmerkmal die Zugehörigkeit zu einem wichtigen EU-Aktienindizes (z.B. DAX 30, Dow Jones Euro STOXX50 Index etc.) angesehen. Rentenpapiere müssen entweder Bestandteil des GC Pooling ECB Basket oder dem GC Pooling ECB EXTended Basket sein. Weitere Informationen bezüglich dieser Rentenbaskets können unter www.eurexrepo.com entnommen werden. Von den dem Sondervermögen gestellten Sicherheiten werden Wertabschläge (Haircuts) abgezogen, die je nach Art der Wertpapiere, der Bonität der Emittenten, sowie ggf. nach der Restlaufzeit variieren. Bei Aktien wird ein Wertabschlag i.H.v. 10% abgezogen; bei Rentenpapieren wird ein Wertabschlag anhand der von der EZB veröffentlichten Liste bezüglich zulässiger Vermögenswerte (Eligible Asset Database) vorgenommen. Einzelheiten zu der EAD-Liste finden Sie unter https://www.ecb.europa.eu/paym/coll/assets/html/list-MID.en.html.

Währungen der erhaltenen Sicherheiten Euro

Sicherheiten gegliedert nach Restlaufzeiten (absolute Beträge) unter 1 Tag 0,00

1 Tag bis 1 Woche (=7 Tage) 44.666,361 Woche bis 1 Monat (= 30 Tage) 0,00

1 bis 3 Monate 0,003 Monate bis 1 Jahr (=365 Tage) 0,00

über 1 Jahr 0,00unbefristet 1.106.186,25

Die über organisierte Wertpapier-Darlehenssysteme bereitgestellten Sicherheiten werden je Arbeitstag neu berechnet und entsprechend bereitgestellt. Daher erfolgt ein Ausweis dieser Sicherheiten unter Restlaufzeit 1-7 Tage.


14

Ertrags- und Kostenanteile Ertragsanteil des Fonds

absolut 704,48in % der Bruttoerträge 65,00

Ertragsanteil Dritter (z.B. Leiheagent) absolut 379,34

in % der Bruttoerträge 35,00

Erträge für den Fonds aus Wiederanlage von Barsicherheiten, bezogen auf alle Wertpapierfinanzierungsgeschäfte (absoluter Betrag)

Es erfolgt keine Wiederanlage der Sicherheiten.

Verliehene Wertpapiere in % aller verleihbaren Vermögensgegenstände des Fonds 9,93Die hier angegebene Prozentzahl bezieht sich auf das gesamte Wertpapiervermögen des Fonds einschließlich / ausschließlich Anteilen an Zielfonds/ Geldmarktfonds. Die Anlagebedingungen können jedoch Beschränkungen enthalten, so dass das Verleihen ggf. nur in geringerem Umfang zulässig ist.

Zehn größte Sicherheitenaussteller, bezogen auf alle Wertpapierfinanzierungsgeschäfte

1. Name Brandenburg, Land1. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 1.004.562,77

2. Name Engie S.A.2. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 101.986,25

3. Name FMS Wertmanagement3. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 6.601,37

4. Name Rheinland-Pfalz, Land4. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 3.054,75

5. Name Nordrhein-Westfalen, Land5. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 2.542,22

6. Name NRW.BANK6. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 1.659,89

7. Name Hessen, Land7. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 1.513,56

8. Name European Financial Stability Facility [EFSF] 8. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 1.497,10

9. Name Thüringen, Freistaat9. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 1.335,68

10. Name Niedersachsen, Land10. Volumen empfangene Sicherheiten (absolut) 1.177,70

Wiederangelegte Sicherheiten in % der empfangenen Sicherheiten, bezogen auf alle Wertpapierfinanzierungsgeschäfte

Es erfolgt keine Wiederanlage der Sicherheiten.

Verwahrer / Kontoführer von empfangenen Sicherheiten aus Wertpapierfinanzierungsgeschäfte

Gesamtzahl Verwahrer/ Kontoführer 2Name Clearstream Banking AG

verwahrter Betrag absolut 1.048.866,36Name J.P. Morgan AG Frankfurt

verwahrter Betrag absolut 101.986,25

Verwahrart begebener Sicherheiten aus WertpapierfinanzierungsgeschäfteIn % aller begebenen Sicherheiten aus Wertpapierfinanzierungsgeschäfte

gesonderte Konten / Depots 0,00Sammelkonten/Depots 0,00Andere Konten/Depots 0,00

Verwahrart bestimmt Empfänger 0,00

15

Das DekaBank Depot – Service rund um Ihre Investmentfonds –

Mit dem DekaBank Depot bieten wir Ihnen die kostengünstige Möglichkeit, verschiedene Invest-mentfonds Ihrer Wahl in einem einzigen Depot und mit einem Freistellungsauftrag verwahren zu lassen. Hierfür steht Ihnen ein Fondsuniversum von rund 1.000 Fonds der Deka-Gruppe und international renommierter Kooperationspartner zur Verfügung. Das Spektrum eignet sich zur Realisierung der un-terschiedlichsten Anlagekonzepte. So können Sie zum Vermögensaufbau aus mehreren Alternativen wählen, unter anderem:

Für Investmentfonds-Anleger, die regelmäßig sparen möchten, eignet sich der individuell zu gestal-tende Deka-FondsSparplan ab einer Mindestanlage von 25,– Euro. Im Rahmen eines auf die eigenen Bedürfnisse abgestimmten Deka-Auszahlplans lässt sich das so aufgebaute Vermögen später gezielt nutzen.

Für alle, die regelmäßig für ein Kind sparen möch-ten, ist der Deka-JuniorPlan besonders geeignet. Mit Beträgen ab monatlich 25,– Euro wird für den Ver-mögensaufbau chancenreich und breit gestreut in Investmentfonds angelegt und dank eines professio-nellen Anlagemanagements langfristig hohe Ertrags-möglichkeiten genutzt sowie Risiken im Vergleich zu Anlagen in Einzeltiteln spürbar reduziert.

Für den systematischen und flexiblen Vermögens-aufbau – insbesondere im Rahmen der privaten Altersvorsorge – können Sie zwischen zwei Varianten wählen:

Deka-ZukunftsPlan: Die individuelle Vorsorge-lösung mit intelligentem Anlagekonzept – auch mit Riester-Förderung.

Deka-BasisRente: Kombiniert als Rürup-Lösung die Vorteile einer staatlich geförderten Investment-anlage mit dem Wachstumspotenzial einer opti-mierten Vermögensstruktur.

Für die Auftragserteilung können Sie verschiedene Wege nutzen, z.B. Post, Telefon oder Internet über unsere Webpräsenz www.deka.de

Auskünfte rund um das DekaBank Depot und Fondsinformationen erhalten Sie über unser Service-Telefon unter der Nummer (0 69) 7147-652. Sie erreichen uns montags bis freitags von 8.00 Uhr bis 18.00 Uhr.

Informationen der Verwaltung.

16

Verwaltungsgesellschaft

Deka Investment GmbH Mainzer Landstraße 16 60325 Frankfurt

Rechtsform Gesellschaft mit beschränkter Haftung

Sitz Frankfurt am Main

Gründungsdatum 17. Mai 1995; die Gesellschaft übernahm das Investmentgeschäft der am 17. August 1956 gegründeten Deka Deutsche Kapital-anlagegesellschaft mbH.

Eigenkapitalangaben gezeichnetes und eingezahltes Kapital: EUR 10,2 Mio. Eigenmittel: EUR 93,2 Mio. (Stand: 31. Dezember 2016)

Alleingesellschafterin DekaBank Deutsche Girozentrale Mainzer Landstraße 16 60325 Frankfurt

Aufsichtsrat

Vorsitzender Michael Rüdiger

Vorsitzender des Vorstandes der DekaBank Deutsche Girozentrale, Frankfurt am Main;

Vorsitzender des Aufsichtsrates der Landesbank Berlin Investment GmbH, Berlin;

Mitglied des Aufsichtsrates der Deka Immobilien GmbH, Frankfurt am Main

Stellvertretende Vorsitzende Manuela Better

Mitglied des Vorstandes der DekaBank Deutsche Girozentrale, Frankfurt am Main;

Stellvertretende Vorsitzende des Aufsichtsrates der Landesbank Berlin Investment GmbH, Berlin

und der

Deka Immobilien GmbH, Frankfurt am Main

und der

Deka Immobilien Investment GmbH, Frankfurt am Main

und der

WestInvest Gesellschaft für Investmentfonds mbH, Düsseldorf

und der

S Broker AG & Co. KG, Wiesbaden

Mitglied des Verwaltungsrates der DekaBank Deutsche Girozentrale Luxembourg S.A., Luxemburg

Mitglieder Dr. Fritz Becker

Mitglied des Aufsichtsrates der Augsburger Aktienbank AG, Augsburg

Joachim Hoof

Vorsitzender des Vorstandes der Ostsächsischen Sparkasse Dresden, Dresden

und der

Sachsen-Finanzgruppe, Dresden

Jörg Münning

Vorsitzender des Vorstandes der LBS Westdeutsche Landesbausparkasse, Münster

Heinz-Jürgen Schäfer Offenbach

(Stand 9. Januar 2017)

Geschäftsführung

Stefan Keitel (Vorsitzender)

Thomas Ketter

Stellvertretender Vorsitzender des Verwaltungsrates der Deka International S.A., Luxemburg

und der

International Fund Management S.A., Luxemburg

und der

Dealis Fund Operations S.A., Luxemburg

Dr. Ulrich Neugebauer

Mitglied des Aufsichtsrates der S-PensionsManagement GmbH, Köln

und der

Sparkassen Pensionsfonds AG, Köln

und der

Sparkassen Pensionskasse AG, Köln

Michael Schmidt

Thomas Schneider

Mitglied des Aufsichtsrates der Landesbank Berlin Investment GmbH, Berlin

Steffen Selbach

Mitglied des Aufsichtsrates der bevestor GmbH, Frankfurt am Main

(Stand 1. Januar 2017)

Abschlussprüfer der Gesellschaft und der von ihr verwalteten Sonder-vermögen

KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft The Squaire Am Flughafen 60549 Frankfurt am Main

Verwahrstelle

DekaBank Deutsche Girozentrale Mainzer Landstraße 16 60325 Frankfurt

Rechtsform Anstalt des öffentlichen Rechts

Sitz Frankfurt am Main und Berlin

Ihre Partner in der Sparkassen-Finanzgruppe.

17

Eigenkapital gezeichnetes und eingezahltes Kapital: EUR 447,9 Mio. Eigenmittel: EUR 5.366 Mio. (Stand: 31. Dezember 2016)

Haupttätigkeit Giro-, Einlagen- und Kreditgeschäft sowie Wertpapiergeschäft

Die vorstehenden Angaben werden in den Jahres- und Halbjahresberichten jeweils aktualisiert.

Stan

d: 0

8.17

Deka Investment GmbH Mainzer Landstraße 16 60325 Frankfurt Deutschland Telefon: +49 (0)69 71 47 – 26 54 [email protected] www.deka-etf.de

Ein OGAW-Sondervermögen deutschen . · PDF fileSowohl in den USA als auch in Europa ......

Documents

Transcript of Ein OGAW-Sondervermögen deutschen . · PDF fileSowohl in den USA als auch in Europa ......