NORD/LB Konzernpräsentation€¦ · SPO (Strategic Portfolio Optimization(ehem. Schiffskunden))...
Transcript of NORD/LB Konzernpräsentation€¦ · SPO (Strategic Portfolio Optimization(ehem. Schiffskunden))...
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NORD/LB Konzernpräsentation Mai 2020
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Agenda.
Die NORD/LB im Überblick 2
Finanzkennzahlen 12
Segmente 17
NORD/LB 2024, Ausblick 25
Anhang 35
3
Eigentümerstruktur und Verbundgebiet.Die NORD/LB im Überblick
Eigentümerstruktur1,2 Hauptsitze und Trägergebiet
HannoverBraunschweig
Magdeburg
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben2) Stand: 23. Dezember 20193) Die FIDES Gamma GmbH und die FIDES Delta GmbH sind zwei von der Sparkassen-Finanzgruppe zur Kapitalerhöhung gegründete Unternehmen. FIDES Gamma repräsentiert die
Sparkassen. FIDES Delta repräsentiert die Landesbanken
52,98%
6,98%
1,38%
1,99%
9,97%
13,35%
13,35%
Sparkassenbeteiligungs-verband Sachsen-Anhalt
Sparkassenbeteiligungs-zweckverband
Mecklenburg-Vorpommern
Land NiedersachsenSparkassenverband
Niedersachsen
Land Sachsen-Anhalt
FIDES Gamma3
FIDES Delta3
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National und international an wichtigen Finanz- und Handelsplätzen vertreten.Die NORD/LB im Überblick
LondonAmsterdam
ParisLuxemburg
Frankfurt
München
Nürnberg
Bremen
Hamburg
BraunschweigMagdeburg
Hannover
Düsseldorf
Schwerin
Warschau
New York
Hauptsitze Hannover, Braunschweig, Magdeburg
Niederlassungen weltweit London, New York, Singapur, Shanghai
Niederlassungen Inland Bremen, Düsseldorf, Hamburg, München, Oldenburg, Schwerin, Stuttgart und circa 100 Filialen und SB-Center der Braunschweigischen Landessparkasse
Tochtergesellschaften und Beteiligungen Deutsche Hypothekenbank, NORD/LB Luxembourg Covered Bond Bank
Stuttgart
Adressen und weitere Details finden Sie unter www.nordlb.de/die-nordlb/ueber-uns/standorte-weltweit
Shanghai
Singapur
Oldenburg
Madrid
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Wir setzen auf starke Wurzeln in der Region und führende Marktpositionen in attraktiven Nischen.
Die NORD/LB im Überblick
// Attraktiver Nischenplayer mit ganzheitlichem Betreuungsansatz und nachhaltiger Ausrichtung// Exzellentes Know-how im Bereich Erneuerbare Energien und Infrastrukturprojekte// Ausgezeichnete Expertise in der Flugzeug- und gewerblichen Immobilienfinanzierung// Langjähriges stabiles Verbundgeschäft mit Partnern der S-Finanzgruppe
Immobilien// Gewerbeimmobilien
(Deutsche Hypo)
Markets// Institutionelle Kunden// Öffentliche Kunden// Sparkassen// NORD/LB CBB
Privat- & Geschäftskunden sowie Verbund
Spezialfinanzierungen// Energie- und Infrastruktur// Flugzeuge
Firmenkunden// Deutscher Mittelstand// Spezialgeschäft (Agrarwirtschaft)
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Stärkere Verzahnung zwischen Kreditkunden und Investoren.Die NORD/LB im Überblick
Kredite fürFirmenkunden
Spezial-finanzierungen
Markets
Kredit Asset Management
// Verbindung von Bankprodukten mit Investoren// Direkte Beteiligung von Investoren an bonitätsstarken
Kreditengagements mit Servicefunktion, Syndizierung
// Verbindung von Kreditkunden und Investoren// Schuldschein-Darlehen, Anleiheemissionen,
(Pfandbriefe, Green Bonds)
// Traditionelles Kreditgeschäft mit mittlerem und gehobenem Mittelstand
// Fokus auf individuelle Lösungen durch Kundennähe und Marktkenntnisse
// Projektfinanzierungen von Erneuerbaren Energien, Infrastruktur, Flugzeugen und Gewerbeimmobilien
// Tiefe Marktkenntnis durch Jahrzehnte lange Erfahrung
Durch die Verzahnung zwischen Kreditkunden, Investoren und NORD/LB entstehen neue Produkt-lösungen für die Kunden und zusätzliche Provisionserträge kapitalschonend für die Bank.
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Unsere Tochter- und Beteiligungsgesellschaften1,2.Die NORD/LB im Überblick
100%3 100%3
Privat- und Geschäftskunden sowie Verbund Firmenkunden Markets Spezialfinanzierungen (Energie, Infrastruktur und Flugzeuge) Immobilien SPO (Strategic Portfolio Optimization (ehem. Schiffskunden))
Privat- und Geschäftskunden
Finanzierung kommunalnaher Unternehmen und öffentlicher Projekte
Emission von Lettres de Gage
Gewerbliche Immobilienfinanzierung
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1) Stand: 31. Dezember 20192) Weitere Tochter- und Beteiligungsgesellschaften finden Sie im Internet unter: https://www.nordlb.de/die-nordlb/ueber-uns/beteiligungen und im Geschäftsbericht 2019, Note (78)3) Die NORD/LB trägt dafür Sorge, dass die im Geschäftsbericht 2019 in Note (71) genannten Gesellschaften ihre Verpflichtungen erfüllen können4) Teilrechtsfähige Anstalt der NORD/LB
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NORD/LB Credit Ratings
Emittentenrating (langfristig1/kurzfristig2) A34/P-2 A-8/F1 A5/R-1 (low)5
Deposits (langfristig/kurzfristig) A34/P-2 A/F1 A5/R-1 (low)5
Counterparty Risk Rating / Derivate counterparty rating (langfristig/kurzfristig)
A3(cr)/P-2(cr) A(dcr)/- -
Vorrangige unbesicherte Verbindlichkeiten (preferred) A34 A A5
Nicht vorrangige unbesicherte Verbindlichkeiten (non-preferred) Baa2 A- A (low)5
Nachrangkapital / Tier 2 Ba2 B+ BBB (high)5
Intrinsische Finanzkraft3 ba1 bb BBB (low)Nachrangkapital / Tier 1 Caa3 (hyb) - -Öffentliche und Hypothekenpfandbriefe Aa1/Aa1 - -
Unsere Ratings.Die NORD/LB im Überblick
1) Long-term Issuer Rating / Long-term Issuer Default Rating (IDR) / Long-term Issuer Rating 4) Mit stabilem Ausblick 7) November 20192) Commercial Paper/ Short-Term Issuer Default Rating / Short-Term Issuer Rating 5) Mit positivem Ausblick 8) Mit negativem Ausblick3) Adjusted Baseline Credit Assessment / Viability Rating / Intrinsic Assessment 6) März 2019
NORD/LB Nachhaltigkeits-Ratings
Corporate Rating / Sustainability Rating C+ Prime 62 von 100 Punkten Positiv B
Öffentliche Pfandbriefe - - Positiv BBB
Hypothekenpfandbriefe - - Positiv BB
Schiffspfandbriefe - - Positiv B
6 7 7
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Strategische Integration von Nachhaltigkeit in das Geschäftsmodell der NORD/LB und wesentliche Bekenntnisse.
Die NORD/LB im Überblick
Leitbild Feste Verankerung von Nachhaltigkeit im Leitbild der NORD/LB
Strategie
Strategische Umsetzung von Nachhaltigkeit in der Konzern-Nachhaltigkeitsstrategie: Für den NORD/LB Konzern ist Nachhaltigkeit zu allererst eine Frage der Haltung: Die direkte und indirekte Unterstützung einer beständigen Entwicklung durch das eigene unternehmerische Handeln ist Teil des öffentlichen Auftrags
Richtlinien Interne Richtlinien zur Integration von Environmental, Social und Governance-(ESG)-Aspekten in Geschäftsentscheidungen
Reporting Externes Reporting zu ESG-Themen im Rahmen der Berichtspflicht nach§ 289 HGB (CSR-Richtlinie) und den Standards der Global Reporting Initiative (GRI)
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Klare Definition von ESG-Richtlinien.Die NORD/LB im Überblick
Richtlinien für die Gesamtbank Richtlinien für einzelne Branchen
Environmental Klimawandel Umweltauswirkungen unseres
unternehmerischen Handelns Betrieblicher Umweltschutz
Social Berücksichtigung von Menschenrechten und
Arbeitsnormen
Governance Umgang mit Interessengruppen Umgang mit steuerrechtlichen Anforderungen
Geschäftsausschlüsse
Environmental ESG-Anforderungen bei Projektfinanzierungen Umgang mit nachwachsenden Ressourcen Umgang mit nicht nachwachsenden
Ressourcen Nachhaltige Flugzeugfinanzierungen und
Immobilienfinanzierungen
Social Geschäftsbeziehungen mit Unternehmen der
Rüstungsindustrie
Keine „kontroversen Waffen“
Keine Geschäftsbeziehungen mit Unternehmen der Rüstungsindustrie, sofern nicht alle anwendbaren Gesetze, Embargos und Regularien eingehalten werden
Keine Geschäftsbeziehungen mit Unternehmen der Pornografieindustrie
Keine Finanzierung des Baus von Atomkraftwerken
Keine Finanzierung des Baus von konventionellen Kohlekraftwerken
Keine Finanzierung des Baus von Staudämmen und Wasserkraftwerken in besonders schutzwürdigen Gebieten
Keine Geschäfte im eigenen Namen auf eigene Rechnung an den Warenterminbörsen
2 31
Als Landesbank und Anstalt des öffentlichen Rechts trägt die NORD/LB eine besondere Verantwortung für die volkswirtschaftliche Entwicklung und den gesellschaftlichen Zusammenhalt. Unter dieser gesellschaftlichen Verantwortung subsummiert die NORD/LB sowohl ihr gesellschaftliches Engagement als auch eine verantwortungsbewusste Unternehmensführung mit klaren ethischen Grundsätzen sowie das Vorleben integren und gesetzeskonformen Verhaltens
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Nachhaltigkeit bereits mehrfach erfolgreich in die operative Geschäftstätigkeit des NORD/LB Konzerns eingeflossen.
Die NORD/LB im Überblick
Die Integration von Nachhaltigkeit in das Kerngeschäft ist unser wesentlicher Hebel, um Zukunftsorientierung und Wettbewerbsfähigkeit des NORD/LB Konzerns, unserer Kunden und Geschäftspartner dauerhaft zu sichern
Eng im norddeutschen Raum mit den Wirtschaftsstandorten Niedersachsen und Sachsen-Anhalt verbunden
Stark mit der Realwirtschaft als kreditgebende Bank verflochten
Zuverlässiger Finanzierungspartner für unsere Kunden
30 Jahre aktive Begleitung eines Megatrends: 1991 Finanzierung der ersten Onshore-Windparks in Deutschland
NORD/LB Projektfinanzierungen unterstützen die Energiewende: Die NORD/LB hat im vergangenen Jahr mit ihren Finanzierungen für Erneuerbare Energien erneut einen nennenswerten Beitrag zur globalen Energiewende geleistet
Die NORD/LB Luxembourg Covered Bond Bank hat am 20. Januar 2020 erfolgreich den weltweit ersten grünen Covered Bond nach Luxemburger Recht am Kapitalmarkt platziert. Der Lettre de Gage Renewable Energy stellt eine neue Covered Bond-Kategorie dar, in der sich ausschließlich Projekte aus dem Bereich Erneuerbarer Energien im Deckungsstock befinden
Im November 2017 emittierte die Deutsche Hypo ihren ersten Grünen Pfandbrief. Bei der Emission von Green Bonds refinanziert sich die Deutsche Hypo durch Anleihen, deren eingeworbene Mittel ausschließlich für die Finanzierung energieeffizienter Gebäude (Green Buildings) genutzt werden
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Agenda.
Die NORD/LB im Überblick 2
Finanzkennzahlen 12
Segmente 17
NORD/LB 2024, Ausblick 25
Anhang 35
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Harte Kernkapitalquote
Kapitalquote mit 13,2 Prozent im Harten Kernkapital (CET1) per 31. März 2020 deutlich über den aufsichtsrechtlichen Anforderungen (SREP 10,1 Prozent). Die Gesamtkapitalquote lag per 31. März 2020 bei 19,0 Prozent
Das Konzernergebnis vor Restrukturierung/Reorganisation und Steuern lag per 31. März 2020 bei -57 Mio €. Der Provisionsüberschuss hat sich durch Garantiegebühren und das Fair-Value-Ergebnis durch Corona-getriebene Bewertungen deutlich verschlechtert, die Risikovorsorge blieb fast unverändert. Das Konzernergebnis nach Restrukturierung/Reorganisation und Steuern lag per 31. März 2020 bei -71 Mio €
Das gesamte Kreditexposure sank seit Jahresende 2019 um knapp 2 Mrd €
Im Zuge des Schiffsportfolioabbaus verringerte sich die Konzern-NPL-Quote auf 1,7 Prozent (2,0 Prozent per Ende 2019)
Das Programm wurde planmäßig fortgesetzt; der Verwaltungsaufwand ist um 10 Prozent gesunken; die Bilanzsumme wurde weiter auf 136,4 Mrd € (139,6 Mrd € per 31. Dezember 2019) reduziert
Das neue Strategie-Programm NORD/LB 2024 bündelt Effizienzsteigerungs-Programme und setzt zukünftig Geschäftsmodellanpassungen um
Konzernergebnis
RisikoreduzierungKreditportfolio
Transformations-programm
Finanzkennzahlen
NORD/LB: Umbau der Bank im Plan.
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NORD/LB: Sondereffekte belasten erstes Quartal.Finanzkennzahlen
Anstieg im Zinsüberschuss durch gestiegenes Zinsergebnis aus Handelsbeständen; rückläufige Erträge aus verringerten Kredit- und Wertpapierbeständen wurden überkompensiert
Provisionsüberschuss: positiver Vorjahreseffekt durch Ertrag für das verkaufte Big-Ben-Portfolio. Anstieg der Aufwendungen 2020 durch Niedersachsen-Garantie (52 Mio €)
Fair-Value-Ergebnis durch Veränderungen der Credit Spreads im Zusammenhang mit der Corona-Pandemie und erhöhtem Ausfallrisiko bei Derivaten geprägt
Risikovorsorgeergebnis beinhaltet 46 Mio € Erträge aus der Auflösung von Risikovorsorge im Bereich Schiffe
Das Abgangsergebnis ist überwiegend durch den Rückkauf von eigenen begebenen Verbindlichkeiten geprägt
Verwaltungsaufwand: Rückläufiger Aufwand für Personal (-11 Mio €) sowie anderen Verwaltungsaufwendungen
Sonstiges betriebliches Ergebnis ist durch den Jahresbeitrag 2020 der Bankenabgabe sowie die EU-Einlagensicherung in Höhe von insgesamt 66 Mio € beeinflusst
Reorganisationsaufwand ist ein einmaliger Aufwand für zukunftsgerichtete Anwendungen und umfasst hautsächlich Beratungsdienstleistungen für Strategie-, IT- und Rechtsberatung
Gewinn-und-Verlust-Rechnung (in Mio €)
1.1. -31.3.2020
1.1. -31.3.2019
Veränderung(in %)
Zinsüberschuss 271 258 +5Provisionsüberschuss -19 34 >100Ergebnis aus der Fair-Value-Bewertung (inkl. HedgeAccouting)
-50 43 >100
Risikovorsorgeergebnis 37 38 -3Abgangsergebnis aus nicht erfolgswirksam zum Fair Value bewerteten Finanzinstrumenten2
-7 -2 >100
Ergebnis aus Anteilen an Unternehmen 1 - -
Ergebnis aus nach der Equity-Methode bilanzierten Anteilen an Unternehmen
4 10 -60
Verwaltungsaufwand (-) 239 265 -10Sonstiges betriebliches Ergebnis -55 -41 +34Ergebnis vor Restrukturierung, Reorganisation und Steuern -57 75 >100
Aufwand aus Restrukturierung und Reorganisation (-) -8 -10 -20
Ergebnis vor Steuern -65 65 >100Ertragsteuern (-) 6 11 -45Konzernergebnis -71 54 >100
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Zielgerichteter Bilanzsummenabbau.Finanzkennzahlen
Bilanzsumme weiter reduziert, v.a. durch zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertete finanzielle Vermögenswerte und Verpflichtungen. Insbesondere das Geschäft mit den Kreditinstituten wurde weiter reduziert
Erfolgsneutral zum FV bewertete finanzielle Vermögenswerte: Rückgang durch Bestands- und Bewertungsveränderungen im Rahmen der kurz- und mittelfristigen Liquiditätssteuerung
Zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertete finanzielle Vermögenswerte beinhalten die wesentlichen Teile des klassischen Kredit- und Darlehensgeschäftes sowie Teile des Wertpapierbestandes. Rückgang insbesondere im Interbankengeschäft (-3,6 Mrd €) sowie Abbau Schiffsportfolio
Zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertete finanzielle Verpflichtungen beinhalten u. a. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten und Kunden, begebene Schuldverschreibungen, Pfandbriefe und Geldmarktpapiere
Anstieg des bilanziellen Eigenkapitals hauptsächlich aufgrund zinsgetriebener Effekte in der Neubewertungsrücklage
Bilanzdaten (in Mio €) 31.3.2020 31.12.2019 Veränderung
(in %)
Bilanzsumme 136.406 139.619 -2
Erfolgsneutral zum FV bewertete finanzielle Vermögenswerte 16.791 17.185 -2
Zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertete finanzielle Vermögenswerte
99.660 104.215 -4
davon: Forderungen an Kreditinstitute 16.318 19.986 -18
davon: Forderungen an Kunden 79.063 80.049 -1
Zu fortgeführten Anschaffungskosten bewertete finanzielle Verpflichtungen 111.714 115.487 -3
davon: Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten 35.637 35.168 1
davon: Verbindlichkeiten gegenüber Kunden 50.139 53.633 -7
davon: Verbriefte Verbindlichkeiten 25.629 26.270 -2
Eigenkapital (bilanziell) 5.854 5.838 0
16
Kapitalquoten1,2
59,9
46,8 44,939,8 42,1
2016 2017 2018 2019 31.3.20 2023
174,7163,8 154,0
139,6 136,4
Bilanzsumme und Gesamtrisikobetrag2
Harte Kernkapitalquote
Kapitalmaßnahmen 2019 heben Quoten über Mindestanforderungen.Finanzkennzahlen
11,3% 12,4%
6,6%
14,5%13,3%
16,3%18,1%
12,7%
20,8%19,1%
2016 2017 2018 2019 31.3.20
RisikoaktivaBilanzsummeGesamtkapitalquote in Mrd €
9543
SREP Mindestanforderung (P2R)
Harte Kernkapitalquote ab 2020 10,11%
Gesamtkapitalquote ab 2020 13,61%
Quoten
LCR-Ratio 31.12.2019 167 %
31.3.2020 145 %
Leverage Ratio 31.12.2019 4,1 %4
31.3.2020 4,0 %
3
3
1) CRR/Basel III (phase-in) 4) Zahlen nachträglich angepasst 2) Die aufsichtsrechtlichen Meldedaten per 31. Dezember 2018 wurden aufgrund geänderter aufsichtsrechtlicher Vorgaben zum Ausweis der Säule-II-Anforderungen sowie aufgrund von
Korrekturen angepasst (zu den Korrekturen siehe Geschäftsbericht 2019, Note (5) Anpassung der Vorjahreszahlen)3) Fully-loaded: CET1: 13,2 Prozent; Gesamtkap.: 19,0 Prozent
Rückgang CET1-Quote durch Bewertungseffekte im harten Kernkapital und Anstieg des Gesamtrisikobetrags Die Bilanzsumme ist seit 2013 um insgesamt 32 Prozent, der Gesamtrisikobetrag um 39 Prozent zurückgegangen
-30%
-22%
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Agenda.
Die NORD/LB im Überblick 2
Finanzkennzahlen 12
Segmente 17
NORD/LB 2024, Ausblick 25
Anhang 35
18
Operativ stark in Kern-Segmenten.Segmente
69
87
565
7 43
277
Privat- undGeschäfts-
kunden/Verbund
Firmen-kunden
Markets Spezialfinanzierung SPO (Strategic PortfolioOptimization)
Immobilien-kunden
Summe
Operative Erträge im NORD/LB Konzern1,2,3
in Mio €1.1. - 31.3.2020
1) Zins- und Provisionsergebnis sowie Handels-, Bewertungs- und Sonstiges Ergebnis 4) Mit Konzernsteuerung/Sonstiges und Überleitung: -96 Mio € (31. März 2020), 37 Mio € (31. März 2019)2) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben 5) Ohne Konzernsteuerung/Sonstiges und Überleitung3) Erträge mit Konzernsteuerung/Sonst., Überleitung: 143 Mio € (31. März 2020), 294 Mio € (31. März 2019)
(Vj. 70)
(Vj. 95)
(Vj. 36)
(Vj. 67)
(Vj. 13)
(Vj. 49)
(Vj. 329)
-6(10)
0(-13)
0(0)
-18(5)
46(36)
3(-4)
Risikovorsorgeergebnis5
31.3.20(Vorjahr) in Mio €
4(13)
43(48)
-23(5)
26(35)
6(-3)
28(32)
Ergebnis vor Risikovor-sorge, Restrukturierung und Steuern4 31.3.20 (Vorjahr) in Mio €
3)
19
Sonstige Branchen10%
Öffentliche Verwaltung,
Verteidigung, Sozialversicherung
29%
Grundstücks- und Wohnungswesen
8%
Private Haushalte12%
Sonstiges Dienstleitungsgewerbe
4%
Finanzinstitutionen und Versicherungen
37%
Privat-/Geschäftskunden sowie Verbundkunden: Fest verwurzelt in der Heimatregion.
Segmente
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben2) Ergebnis vor Restrukturierung, Reorganisation und Steuern
per 31.3.2020
Exposure nach Branchen1
Exposure at Default: 28,1 Mrd €
Angebot bedarfsorientierter Beratung und Vertrieb ausgewählter Finanzprodukte und -dienstleistungen für alle privaten und gewerblichen Kunden als Sparkasse im Geschäftsgebiet der Braunschweigischen Landessparkasse (BLSK), als NORD/LB in Hannover und Hamburg sowie Bremen und Oldenburg. Im Private Banking (NORD/LB und BLSK): Erb- und Stiftungsmanagement, Portfoliomanagement und individuelle Vermögensverwaltung. Leistungsstark durch Partner wie die Öffentliche Versicherung Braunschweig, die LBS Nord, Deka, Deutsche Leasing, S-Kreditpartner sowie die Versicherungsgruppe Hannover als Spezialdienstleister
Betreuung/Versorgung der Sparkassen in Niedersachsen, Sachsen-Anhalt, Mecklenburg-Vorpommern und Schleswig-Holstein im Rahmen der Girozentralfunktion. Konsortialkreditgeschäft / in Kooperation mit Sparkassen betriebenes Geschäft mit Unternehmenskunden - Syndizierung von Krediten an Sparkassen - Betreuung von Kommunen mit Fokus Verbundregion - KfW-Durchleitungsfunktion für Sparkassen -Kapitalmarktzugang für Sparkassen - Private Banking-Produkte für Sparkassen
in Mio €1 1.1. – 31.3.2020
1.1. – 31.3.2019
Erträge 69 70Aufwendungen 65 57Ergebnis2 4 13Risikovorsorgeergebnis -6 10Vorsteuerergebnis -2 23
20
Firmenkunden: Breit aufgestelltes Portfolio.Segmente
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben2) Ergebnis vor Restrukturierung, Reorganisation und Steuern
Verarbeitendes Gewerbe 16%
Energie- und Wasserver-
sorgung, Bergbau 12%
Baugewerbe 2%
Handel, Instandhaltung, Reparatur 11%
Land-, Forst- und Fischwirtschaft 9%Verkehr und
Nachrichtenübermittlung7%
Finanzinstitutionen und Versicherungen
11%
Dienstleistungsgewerbe / Sonstiges 32%
per 31.3.2020
Exposure nach Branchen1
Exposure at Default: 23,3 Mrd €
Stabile Geschäftsentwicklung mit Bestands- und Neukunden im Segment Firmenkunden
Passgenaue Finanzlösungen – auch in enger Kooperation mit den Sparkassen – für den Mittelstand
Starke Position und hohe Kompetenz in der Akquisitions-finanzierung vom Markt bestätigt
Tiefgehende und anerkannte Branchenkompetenz u.a. im AgrarBanking, in der Energie- und Ernährungswirtschaft sowie bei Sozialimmobilien und Leasinggesellschaften
Erfolgreiche strategische Positionierung bei unseren Kunden in Zusammenarbeit mit Corporate Finance (u.a. Bilanzstruktur-management, Kapitalmarktnahe Finanzierungen, Working Capital Management und Forderungsankäufe)
in Mio €1 1.1. – 31.3.2020
1.1. – 31.3.2019
Erträge 87 95Aufwendungen 44 47Ergebnis2 43 48Risikovorsorgeergebnis 0 -13Vorsteuerergebnis 43 36
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Markets: Regelmäßige, erfolgreiche Benchmark-Emissionen.
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben2) Ergebnis vor Restrukturierung, Reorganisation und Steuern3) NORD/LB AöR
Emittent von Pfandbriefen, darunter Green Bonds (Öffentliche, Hypotheken, Schiffe, Flugzeuge), Lettres de Gage (Pfandbriefe nach Luxemburger Recht), Inhaberschuldverschreibungen, Schuldscheindarlehen, Geldmarktpapieren
Erfolgreiche Positionierung als Lead Manager/Arranger bei der Platzierung von Anleiheemissionen insbesondere in CoveredBonds
Umfangreiches, maßgeschneidertes Angebot bei Geld- und Kapitalmarktprodukten im Privatplatzierungs-Segment
Internationale Refinanzierungsprogramme3: 25 Mrd € EMTN, 10 Mrd € Euro-CP-Programm und4 Mrd € Negotiable-European-CP-Programm
Per 31. März 2020: 21,6 Mrd € EZB-fähige Wertpapiere im NORD/LB Konzern, davon 16,5 Mrd € in der NORD/LB AöR
Eigenemissionen und begleitete Benchmarks (Auswahl) 2020 in Mio €1 1.1. – 31.3.
20201.1. – 31.3.
2019Erträge 5 36Aufwendungen 28 30Ergebnis2 -23 5Risikovorsorgeergebnis 0 0Vorsteuerergebnis -23 5
300.000.000 €0,05%
Lettres de Gage énergies renouvalables
(Green Covered Bond)Jan. 2020 – Jan. 2025
Segmente
500.000.000 €0,01%
HypothekenpfandbriefFeb. 2020 – Feb. 2027
1.250.000.000 €0,01%
PfandbriefMärz 2020 – März 2030
Joint Lead
1.000.000.000 €0,05 %
Covered BondJan. 2020 – Apr. 2028
Joint Lead
1.250.000.000 €0,01%
Covered BondJan. 2020 – März 2028
Joint Lead
1.000.000.000 €0%
Senior BondFeb. 2020 – Feb. 2027
Joint Lead
Lower Saxony
1.000.000.000 €0,125%
Senior BondJan. 2020 – Jan. 2030
Joint Lead
Lower Saxony
750.000.000 €0,01%
Senior BondApril 2020 – April 2027
Joint Lead
Mecklenburg-Vorpommern
500.000.000 €0,55%
Senior BondFeb. 2020 – Feb. 2050
Joint Lead
Bremen
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Energie: Fokus liegt in der Finanzierung von Energieerzeugung aus Wind und Sonne in den europäischen Kernmärkten Deutschland, Frankreich, Irland und Großbritannien. Gezielter Ausbau und Pflege der Kundenbeziehungen in Nordamerika und Asien
Infrastruktur: Bei sozialen Infrastrukturprojekten Konzentration auf Education, Accommodation, Blue Light und Transportation; Nutzung der vorhandenen Strukturierungskompetenz im Breitbandsegment. Aktiv in Public Finance Initiative-/Public Private Partnership-Geschäften
Flugzeuge: Das Flugzeug-Portfolio ist sehr breit diversifiziert. Es setzt sich aus 400 Flugzeugen (u.a. auch in Warehouse-Facilities), sechs Helikoptern und 31 (Ersatz-) Triebwerken zusammen. Produktspektrum: Finanzierungsstrukturen mit einem Schwerpunkt im Bereich Operating Leasing und Portfolio-transaktionen. Der Fokus liegt auf langfristig werthaltigen und fungiblen Assets (Wide- und Narrowbodies, Fracht- sowie Regionalflugzeugen und Triebwerken führender Hersteller)
Spezialfinanzierungen: Starke Expertise in der Projekt- und Flugzeugfinanzierung. Breite Diversifikation.
Segmente
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben2) Davon 4,7 Mrd € Flugzeugfinanzierung und 16,2 Mrd € Energie- und Infrastruktur3) Ergebnis vor Restrukturierung, Reorganisation und Steuern
Sonstiges9%
Handel und Dienstleistungen
11%Solar-Energie
8%Sonstige Energien
5%
Ver- und Entsorgung
3%
Verkehr5%
Wind (auf Land)37%
Narrowbodies 10%
Widebodies 5%
Freighter 4%
Sonstige Flugzeuge3%
per 31.3.2020
Branchen-Aufteilung1
Exposure at Default: 20,9 Mrd €2
in Mio €1 1.1. – 31.3.2020
1.1. – 31.3.2019
Erträge 65 67Aufwendungen 39 33Ergebnis3 26 35Risikovorsorgeergebnis -18 5Vorsteuerergebnis 8 39
23
Immobilienkunden: Fokus auf Gewerbeimmobilien in Deutschland.Segmente
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben2) Ergebnis vor Restrukturierung, Reorganisation und Steuern
Die Deutsche Hypothekenbank ist das Kompetenzzentrum für die gewerbliche Immobilienfinanzierung im NORD/LB Konzern
Maßgeschneiderte Finanzierungskonzepte und individuelle, qualifizierte Beratung
Finanzierung überwiegend von Büro- und Geschäftshäusern, Einkaufszentren, Hotels, Logistikgebäuden und Geschosswohnungsbau in bevorzugten Ballungsgebieten mit entsprechend guter Mieterstruktur und gutem Cashflow
Finanzierungsschwerpunkt ist Europa mit Schwerpunkt Deutschland. Finanzierungen gewerblicher Immobilien in Frankreich, Großbritannien, Benelux, Polen, Spanien und Österreich
Erfolgreiche strategische Zusammenarbeit mit Versorgungs-werken als Finanzierungspartner für großvolumige Finanzierungen
Spanien 1%
Frankreich 8%
UK 10%
Benelux 17%
Deutschland 60%
Rest 4%
per 31.3.2020
Länderaufteilung1
Exposure at Default: 14,8 Mrd €
in Mio €1 1.1. – 31.3.2020
1.1. – 31.3.2019
Erträge 43 49Aufwendungen 16 16Ergebnis2 28 32Risikovorsorgeergebnis 3 -4Vorsteuerergebnis 31 29
24
SPO - Strategic Portfolio Optimization: Abbau nicht-strategischer Portfolios.Segmente
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben 3) Ergebnis vor Restrukturierung, Reorganisation und Steuern2) Weitere Details ab Seite 39
per 31.3.2020
Schiffs-Portfolio1,2
Exposure at Default: 3,7 Mrd €
2019 hat sich die NORD/LB strategisch neu ausgerichtet (NORD/LB 2024). Es erfolgt der komplette Rückzug aus dem Schiffsgeschäft mit der Fortsetzung und Beschleunigung des Abbaus. Das Neugeschäft ist seit Anfang 2019 eingestellt
Vor diesem Hintergrund wurden Ende 2019 die beiden Schiffsbereiche - Maritime Industries und Shipping Portfolio Optimization - in der neuen internen Abbaueinheit Strategic Portfolio Optimization (SPO) zusammengelegt
2019 konnte das Schiffsportfolio durch eine größere Portfoliotransaktion, erfolgreiche Verkaufsaktivitäten auf Einzelfinanzierungsebene sowie Tilgungen von 10,3 Mrd € auf 4,6 Mrd € reduziert werden. Im ersten Quartal 2020 wurde der Abbau auf 3,7 Mrd € erfolgreich fortgesetzt
Weitere nicht mehr strategische Portfolios werden ebenfalls nach SPO verlagert und abgebaut
Container24%
Bulk Carrier17%
Sonstige3%Offshore
4%Kreuzfahrt-
schiffe/Fähren9%
MPP Heavy Lift 7%
MPP General Cargo 8%
Chemikalien-tanker 3%
LPG Tanker1%
LNG Tanker 3%
Produkten-tanker 5%
Rohöltanker3%
Corporates13%
in Mio €1,2 1.1. – 31.3.2020
1.1. – 31.3.2019
Erträge 7 13Aufwendungen 1 15Ergebnis3 6 -3Risikovorsorgeergebnis 46 36Vorsteuerergebnis 52 33
25
Agenda.
Die NORD/LB im Überblick 2
Finanzkennzahlen 12
Segmente 17
NORD/LB 2024, Ausblick 25
Anhang 35
26
Bisherige Erfolge durch Transformationsprogramm.NORD/LB 2024, Ausblick
NORD/LB 2024
SPO (Shipping Portfolio Optimization) – Abbaueinheit
Wertbeitrag
Detailkonzeption
Zielbilder
Dienstvereinbarung
Programm NORD/LB 2024 mit Fokus auf ~600 Mio € Wertbeitrag1 aufgesetzt
Maßnahmenkonzeption für einen Wertbeitrag in Höhe von ~107 Mio € abgeschlossen, somit befinden sich ~18 Prozent der Maßnahmen in Umsetzung
21 Bereichs-Zielbilder/Blueprints (inkl. zukünftiger strategischer Fokus, ökonomischer Ziele, Personalablauf, etc.) erarbeitet. Sie dienen als Leitfaden für die Maßnahmendetaillierung
Bisher wurden 1.384 Anträge (1.246 MAK) durch die Mitarbeiter gestellt. Dies ist ein ausreichend hohes Potenzial, um der NORD/LB einen zielgerichteten Abbau zu ermöglichen
Abbaubündelung
Schiffskreditportfolio 2019 bereits von 10,3 Mrd € auf 4,6 Mrd € mehr als halbiert – weiterer erfolgreicher Abbau im ersten Quartal 2020 auf rd. 3,7 Mrd €Bilanzabbau
Bündelung des Schiffsbereichs und weiterer Portfolien gemäß Abbauplan in der bankinternen Abbaueinheit SPO
1) ~200 Mio € Ertrag und ~400 Mio € Kosten
27
NORD/LB 2024: Unsere nächsten Schritte in der Neuausrichtung.NORD/LB 2024, Ausblick
Transformationsprogramm "NORD/LB 2024" bereits parallel zur Rekapitalisierung 2019 aufgesetzt
Fokus des Programms: Erreichung der angestrebten Zielgrößen für 2024
~ 600
~ 400
~ 200
WertbeitragNORD/LB
2024
Ertrags-maßnahmen
Kosten-maßnahmen
in Mio €
Wertbeitrag NORD/LB 2024 NORD/LB 2024 Plattformen
Retail Wholesale
Neue Banksteuerung inkl. Datenmanagement
IT (IT-Plattform)
Financial Markets
ANLn/Töchter
Stabs- und Mgmt.funktionen
Investitions- und Projekt-Board
Fokus auf e2e-Optimierung in Initiativen durch Ein-bindung aller Bereiche entlang Wertschöpfungskette
e2e-Orientierung stellt enge Verzahnung zwischen Fachseite und IT sowie der Markt und Marktfolge sicher
Umsetzung durch
28
Weitere Reduzierung durch Personalmaßnahmen und Optimierung von Prozessen
291 265 239
2018 2019 31.3.20 2024
Die Erreichung unserer Zielgrößen NORD/LB 2024 fest im Blick. (1/2)NORD/LB 2024, Ausblick
1) Mitarbeiterkapazitäten2) CAGR (Jährliche Wachstumsrate (Compound Annual Growth Rate)), Vergleich 2019 zu 2024
Weiteres Abschmelzen durch u.a. Abbau Schiffsportfolio und Aufgabe des überregionalen Verbundgeschäfts
Bilanzsumme GesamtrisikobetragWeitere Optimierung durch Ausbau der Kredit-Asset-Management Aktivitäten, Veränderungen bei Verbriefungs-transaktionen lässt RWA steigen
Mitarbeiter (MAK)1
Weiterer Abbau durch Personalprodukte wie Vorruhestands-regelungen und Abfindungszahlungen. Stand 1. April 2020 wurden 1.384 Anträge (1.246 MAK) durch die Mitarbeiter gestellt (NORD/LB AöR Inland).
44,9
39,842,1 43,0
2018 2019 31.3.20 2024
5.670 5.163 5.1082.800
2018 2019 31.3.20 2024
154,0 139,6 136,4
95,4
2018 2019 31.3.20 2024// //
//
Verwaltungsaufwand
//
999 970
625
in Mio €
in Mrd €in Mrd €
Q1
-9,1²%-9,4% -11,4%
2,0²%
-14,2²%-8,9%
-10,4%²
-2,9%
29
Die Erreichung unserer Zielgrößen NORD/LB 2024 fest im Blick. (2/2)NORD/LB 2024, Ausblick
1) Operative Erträge: Zinsüberschuss + Provisionsüberschuss + Fair Value Ergebnis + Abgangsergebnis aus nicht erfolgswirksam zum FV bewerteten Finanzinstrumenten + At Equity Ergebnis + Sonstiges betriebliches Ergebnis
2) CAGR (Jährliche Wachstumsrate (Compound Annual Growth Rate)), Vergleich 2019 zu 2024
CIRVerbesserung durch Verschlankung der Prozesse durch u.a. neue IT-Lösungen, aktuell Q1 Verlust durch Garantiezahlungen und Fair-Value-Effekte
CET1-QuoteErreichen der aufsichtsrechtlichen Vorgaben durch Zuführung künftiger Gewinne zum Eigenkapital, Q1 belastet durch Verbriefungsänderungen und Q1-Verlust
RoEErhöhung durch risikoärmeres Neugeschäft und damit verbundenen niedrigeren RisikovorsorgeRoE vor Restruk./Reorg. und Steuern (31.12.19) bei 7 Prozent
99,5%71,7%
167%
46%
2018 2019 31.3.20 2024
-34,1%
-0,5%-4% 7%
2018 2019 31.3.20 2024
6,6%
14,5% 13,2%15%
2018 2019 31.3.20 2024
//
//
//
Stabilisierung durch Verzahnung von Kreditgeschäft und Absatz von Investorenprodukten (Erhöhung des Cross-Selling-Ansatzes)
Operative Erträge1
0,3 0,3 0,3
2018 2019 31.3.20 2024//
1,04
1,37 1,35in Mrd €
Q1
-0,4²%+36,5%-10,5²%
-27,9%
+0,9²%>100%
>100²%
+98,5%
30
Geplanter Abbau und Redimensionierung der Bilanzsumme.NORD/LB 2024, Ausblick
154
1013 3 1
8 3 4
17
95
2018 Schiffe KfW- Durchleitung²und überreg.Kommunal-finanzierung
Sonstiges Privat- undGeschäftskunden
Firmenkunden Markets Spezialfinanzierung Konzernsteuerung /Sonstiges
Ziel 2024
Entwicklung der Bilanzsummein Mrd €
Abbau (25,8 Mrd €) Redimensionierung (33,1 Mrd €)
1) Umfasst insbesondere Redimensionierung von Treasury-Aktivitäten; inkl. Effekte aus Überleitung2) Bereinigung bis Ende 2023 geplant, verschiedene Optionen zur Ausgestaltung in Bezug auf das KfW-Durchleitungsgeschäft werden derzeit geprüft.
1
31
Die Umsetzung des Programms One Bank ist aus personalwirtschaftlicher Sicht für die NORD/LB AöR abgeschlossen.
NORD/LB 2024, Ausblick
1) MAK – Mitarbeiterkapazitäten2) inkl. Portfolioabbau und Reduktion Markteinheiten sowie Redimensionierung der Bank und Optimierung der Prozesse in allen Einheiten3) bereits abgebaut (Stand: 31. März 2020)
NORD/LB 2024
Ziel 2024
in MAK1
NORD/LB 20242One Bank 2020
2018
~5.670
~1.650-1.850
~2.800-3.000
Der für One Bank verbleibende Personalabbau (550 MAK) wurde bereits vertraglich komplett vereinbart
NORD/LB 2024: Stand 1. April 2020 wurden 1.384 Anträge (1.246 MAK) durch die Mitarbeiter gestellt (NORD/LB AöR Inland). Weitere Maßnahmen und Produkte für die Umsetzung der Zielgrößen von NORD/LB 2024 sind in Vorbereitung
7003
550 1.250
32
Mit einem klaren Plan und ersten Erfolgen bewegen wir uns in eine wirtschaftlich erfolgreiche Zukunft.
NORD/LB 2024, Ausblick
Tiefgreifender Konzernumbau kommt voran// Kosten sinken// Eigenkapitalbasis gestärkt
Unsere Ziele für das Jahr 2024 sind definiert
Erweiterung der Produktpalette ist gestartet
Geschäftsmodell als Nischenanbieter ist klar umrissen
Position als Marktführer bei mittelständischen Firmenkunden ist gefestigt
// Attraktive Renditen erwirtschaften// Bilanzsumme deutlich verkleinern// Sehr solide Eigenkapitalausstattung erreichen
// Innovative Angebote, insbesondere im Bereich Kredit Asset Management// Mehrwert für unsere Kunden durch Asset-Know-how und Strukturierungskompetenz – ohne Einsatz der eigenen Bilanz
// Klarer Fokus auf den deutschen Mittelstand und auf die Finanzierung unseres internationalen Geschäfts// Herausragende Expertise als Spezial- und Projektfinanzierer in den Bereichen Erneuerbare Energien, Infrastrukturprojekte,
gewerbliche Immobilien und Flugzeugen// 250-jährige Erfahrung als Universalbank mit großer Beratungskompetenz und maßgeschneiderte Kundenlösungen
// Verstehen unsere Kunden und sprechen ihre Sprache
33
Coronavirus Pandemie: Auswirkungen auf die NORD/LB.NORD/LB 2024, Ausblick
Die Bank hat sich frühzeitig vorbereitet und umfangreiche Maßnahmen eingeleitet, um ihre Mitarbeiter zu schützen und den Geschäftsbetrieb sicherzustellen, u. a. starke Ausweitung von Home Office und Telefon- sowie Videokonferenzen
Unsere Kreditportfolien werden permanent überwacht; die Bank steht in engem Austausch mit ihren Kunden. Stundungsanfragen sind derzeit volumens-technisch noch überschaubar (ein Großteil davon bei Flugzeugen, der Rest verteilt sich auf Firmenkunden und Gewerbliche Immobilien)
Durchführung diverser bankinterner Stresstests: In allen Szenarien werden die regulatorischen Anforderungen für die CET1 Quote erfüllt
Folgende Aspekte wirken risikomindernd für die NORD/LB:
Unsere Finanzierungsgrundsätze wurden unter dem Eindruck der Finanzmarktkrise sowie der Schiffskrise in den zurückliegenden Jahren deutlich verschärft
Beim Neugeschäft wurde wegen der Bilanzabbauziele selektiv vorgegangen
Ausgleichender Effekt durch diversifiziertes Geschäftsmodell (einzelne Geschäftsfelder entwickeln sich positiv)
Schiffsportfolioabbau läuft planmäßig
Garantien für Teilportfolien bei Schiffs- und Flugzeugkunden
Die NORD/LB unterstützt ihre Kunden durch die Bereitstellung von Förderkrediten im Rahmen öffentlicher Hilfsprogramme zur Krisenbewältigung. Zusammen mit den Sparkassen haben wir bisher rund 2.250 Anträge mit einem Volumen von mehr als 1,6 Mrd € für KfW-Kredite für unseren Kunden beantragt
Abgesehen von einigen Fair Value-Effekten hat sich die Krise noch nicht in unseren Zahlen für das erste Quartal niedergeschlagen. Sie wird aber aller Voraussicht nach noch erhebliche negative Ergebniswirkungen haben. Für eine konkretere Prognose ist es allerdings zu früh
34
Finanzkalender.NORD/LB 2024, Ausblick
Zahlen per 31. März 2020 27. Mai 2020
Halbjahresbericht per 30. Juni 2020 27. August 2020
Zahlen per 30. September 2020 Ende November 2020
35
Agenda.
Die NORD/LB im Überblick 2
Finanzkennzahlen 12
Segmente 17
NORD/LB 2024, Ausblick 25
Anhang 35
36
Verfügbare MREL-Mittel im NORD/LB Konzern.Anhang
1) MREL - Minimum Requirement of Eligible Liabilities and Own Funds (Mindestanforderung an Eigenmittel und berücksichtigungsfähige Verbindlichkeiten)2) Regulatorisches Kapital (Own Funds) unter Übergangsregelungen (transitional); beinhaltet von Tochterunternehmen begebenes, anrechenbares AT1 und Tier 2 Kapital3) Vorbehaltlich einer Anrechnungsgenehmigung durch das Single Resolution Board (SRB) in Höhe von ca. 1,2 Mrd € in Termingeldern4) Zum 31. März 2020 wird die MREL-Quote erstmalig nach dem „hybriden Ansatz“ des SRB ausgewiesen. Hybrider Ansatz bedeutet, dass die berücksichtigungsfähigen Verbindlichkeiten der
Tochterinstitute nicht mehr auf die Konzernquote angerechnet werden dürfen, wohingegen die Eigenmittel weiterhin auf Konzernbasis angerechnet werden. Zum 31.12.2019 betrug die MREL-Quote nach dem Hybriden Ansatz rund 16,9 Prozent
CET12
5,6 Mrd €
AT1 / T22,4 Mrd €
Berücksichtigungs-fähige
Verbindlichkeiten3
14,4Mrd €
Verfügbare MREL-Mittel
MREL1-fähige Mittel
MREL-Quote: 15,76 Prozent4
TLOF (Total Liabilities & Own Funds): 142,2 Mrd €
SRB-MREL-Mindestquotenanforderung: 8,0 Prozent
22,4 Mrd €per 31.3.2020
2
37
4,7% 5,5% 4,8% 4,0%2,0% 1,7%
146,3 147,6 143,9 142,6123,3 122,1
13,9 16,6 14,4 15,8
11,3 11,7
9,9 8,7 6,1 5,8
6,1 5,7
7,7 5,35,4
4,0
3,83,7
3,2 1,8 5,61,2
1,4 1,5
3,7 4,1 2,31,1
0,9 0,9
9,1 10,78,8
7,1
2,9 2,5
2015 2016² 2017 2018 2019 31.3.20
Default (NPL)³Sehr hohes RisikoHohes RisikoErhöhtes RisikoNoch gut / befriedigendGut / zufrieden stellendSehr gut bis gut
Insgesamt hohe Portfolioqualität: 83 Prozent in höchster Kategorie.Anhang
1) Summendifferenzen sind Rundungsdifferenzen2) Anpassung der Zahlen, siehe Zwischenbericht zum 30. September 2017, Seite 323) Dargestellt ist der Nettoausweis nach Fair-Value-Abschlag
in Mrd €212,7 211,0
Gesamt-Exposure1
181,4177,6
147,9
in %
NPL-Quote
149,8
38
NORD/LB AöR HGB-Ergebnis 2019.Anhang
Erfolgszahlen (in Mio €) 1.1. –31.12.2019
1.1. –31.12.2018
Betriebsergebnis vor Risikovorsorge/Bewertung 28 333
Betriebsergebnis nach Risikovorsorge/Bewertung -79 -2.434
Erträge aus Verlustübernahme 23 199
Bedienung stiller Einlagen 0 0
Ertragssteuern -12 -4
Außerordentliches Ergebnis -452 -196
Jahresfehlbetrag -520 -2.436
Gewinnvortrag aus dem Vorjahr 0 85
Bilanzverlust/Bilanzgewinn -520 -2.351
Die NORD/LB AöR hat (nach HGB) das Jahr 2019 mit einem Bilanzverlust von 520 Mio € abgeschlossen
Als eine Folge
entfällt die Gewinnbeteiligung für 2019 auf die Stillen Einlagen in der NORD/LB
werden für 2019 weder der Kupon der von den Fürstenberg Capital-Gesellschaften emittierten Capital Notes noch der des von der ehemaligen Bremer Landesbank emittierten AT1-Kapitalinstruments gezahlt werden
Alle Haftkapitalanteile der Bank nehmen in gleicher Relation an Verlust teil. Deshalb wurden die Buchwerte der stillen Einlagen per 31. Dezember 2019 auf rund 51,8 Prozent (vorher 56,8 Prozent Buchwert) herabgeschrieben. Ein entsprechender Wertabschlag wurde bei den von den Fürstenberg Capital-Gesellschaften emittierten Capital Notes vorgenommen
39
aktuelles Marktniveau:
hoch
aktuelles Marktniveau:
hoch
Erstes Quartal 2020: Coronavirus springt auf maritime Wirtschaft über.Anhang
Quelle: NORD/LB Sektor-Research auf der Grundlage von Charterraten und Marktwerten (Neubau bzw. Second Hand) / Stand: März 2020
aktuelles Marktniveau:
mittel
FeederContainerschiffe < 3K TEU
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
leicht sinkend / leicht steigend
IntermediateContainerschiffe 3-5,9K TEU
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
sinkend / leicht steigend
aktuelles Marktniveau:
schwach
Multi-PurposeHeavy Lift & General Cargo
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
unverändert / unverändert
Rohöl-tanker
Produkten-tanker
aktuelles Marktniveau:
mittel
Sonstige Tanker
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
sinkend / steigend
aktuelles Marktniveau:
niedrig
Offshore
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
leicht sinkend / leicht steigend
aktuelles Marktniveau:
hoch
Kreuzfahrtschiffe und Fähren
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
sinkend / leicht steigend
aktuelles Marktniveau:
mittel
BulkerSchüttgutschiffe
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
sinkend /steigend
Neo-/PostpanamaxContainerschiffe
>6-14,9/ >15K TEU
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
sinkend / leicht steigend
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
sinkend / steigend
erwarteteMarktentwicklung:
bis 12 Mo. / 12-36 Mo.
sinkend / steigend
aktuelles Marktniveau:
erhöht
aktuelles Marktniveau:
erhöht
40
19,518,0 17,7
16,6
19,01
16,91
12,1
10,3
4,63,7
1.8501.768
1.698
1.5441.481
1.363
1.1151.047
535450
0
200
400
600
800
1.000
1.200
1.400
1.600
1.800
0
5
10
15
20
25
30
2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 30.3.20
Schiffsfinanzierung: Der Kreditbestand wird kontinuierlich zurückgefahren.Anhang
Seit 2011 wurde das gesamte Schiffskreditportfolio um insgesamt über 15 Mrd € massiv zurückgeführt. Dies entspricht einem Abbau von fast 1.400 finanzierten Schiffen
Allein im Jahr 2019 wurde das finanzierte Portfolio mehr als halbiert. Zum Stichtag 31.3.2020 lag das Volumen finanzierter Schiffe bei 3,7 Mrd €
Der Abbau des verbleibenden Portfolios wird auch im laufenden Geschäftsjahr konsequent fortgesetzt
Die NORD/LB wird sich aus diesem Geschäftsfeld komplett zurückziehen und das Schiffsportfolio vollständig zurückfahren
Für Ende 2020 gehen wir von einem restlichen NPL-Volumen von unter 1 Mrd € aus, Ende 2021 soll es nahezu komplett abgebaut sein
Abbau des Schiffskredit-Portfolios
finanzierte Schiffe (Stück)Exposure (in Mrd €)
1) Die erhöhten Exposure-Werte in den Jahren 2015 und 2016 war auf Wechselkurseffekte zurückzuführen. Der Portfolio-Abbau wurde fortgesetzt, wie auch der fortlaufende Rückgang der finanzierten Schiffe zeigt
1,9 NPL
41
4.320
3.176
4.857
151
131
2016 2017 2018 2019 31.3.20
Einzelwertberichtigungen Portfoliobasierte Wertberichtigungen
Schiffsportfolio.Anhang
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben2) Core Risk Coverage: (Marktwerte der Schiffe (1,1 Mrd €) + Wertberichtigungen (1,1 Mrd €)) / NPL-EaD (1,9 Mrd €) 3) Risikovorsorge und Fair-Value-Abschlag für ausgefallene Finanzierungen dargestellt (IFRS 9)
2016 2017 2018 2019 31.3.20
Ratingklasse 1-10 Ratingklasse 11-15 Ratingklasse 16-18
Gesamtes Schiffsportfolio (performing und non-performing) nach Ratingklassen1
9,4
3,8
1,7
8,2
3,62,2
16,9
12,1
0,7
7,5
2,2
10,3
0,6
2,5
1,5
4,6
0,51,9
1,4
3,7
Risikovorsorge im Schiffsportfolio (Bilanz)
Das gesamte NPL-Exposure (1,9 Mrd €) ist zu 60 Prozent durch Risikovorsorge (1,1 Mrd €) abgedeckt
Die Core Risk Coverage2 beträgt 115 Prozent
3 3
in Mio €
4.471
3.307
4.857
Risikovorsorge im Schiffsportfolio (Bilanz)
1.4791.123
3
in Mrd €
42
NORD/LB Exposure nach Geschäftsfeldern und Regionen.Anhang
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben
Deutschland 69%
Euro-Länder (ohne
Deutschland)14%
Übriges Europa 8%
Nordamerika5%
Mittel- und Südeuropa
1%
Naher Osten/Afrika
1%Asien/
Australien 2%
per 31.12.2019
NORD/LB Exposure nach Regionen149,8 Mrd €per 31.12.2019
NORD/LB Segmentvermögen nach Geschäftsfeldern1
139,6 Mrd €
Privat und Geschäfts-
kunden5%
Firmen-kunden
17%
Markets10%
Verbund-kunden
13%Energie- und Infrastruktur-
kunden11%
Schiffs-kunden/
Martimine Industrie Kd.
3%
Flugzeug-kunden
3%
Immobilien-kunden
10%
Sonstiges28%
43
Aufgliederung Verbriefte Verbindlichkeiten.Anhang
1) Aufgrund von Rundungen können sich geringfügige Abweichungen ergeben2) Bei einzelnen Posten wurden die Vorjahresangaben angepasst
in Mio €1 31.3.2020 31.12.2019 31.12.20182 31.12.20172
Verbriefte Verbindlichkeiten (zu fortgeführten Anschaffungskosten) 25.627 26.270 30.379 36.058
Pfandbriefe 10.750 10.779 10.573 11.429
Kommunalschuldverschreibungen 4.006 4.026 6.947 8.434
Sonstige verbriefte Verbindlichkeiten 7.710 8.246 9.558 13.278
Geldmarktpapiere 339 498 587 541
Nachrangige verbriefte Verbindlichkeiten 2.822 2.721 2.714 2.376
Verbriefte Verbindlichkeiten (zum Fair Value bewertet) 2.989 3.151 3.438 2.883
Verbriefte Verbindlichkeiten 28.616 29.421 33.817 38.941
44
NORD/LB Konzern Pfandbriefe im Überblick.Anhang
1) Umlauf 31.3.2020 versus 31.3.2019
Am Jahresende 2019 ist das Deckungsregister für Flugzeuge geschlossen worden, da am 17. Dezember 2020 der letzte Flugzeugpfandbrief in Höhe von 5 Mio € fällig wurde.
Nennwerte per 31.3.2020(in Mio €) Umlauf gesamt Deckungsmasse
gesamt Überdeckung Überdeckung in %
Veränderung Umlauf1
NORD/LB AöRÖffentliche Pfandbriefe 11.562,3 15.582,8 4.020,4 34,8 -1.354,0
NORD/LB AöRHypothekenpfandbriefe 2.679,3 5.954,4 3.275,1 122,2 -935,5
NORD/LB AöRSchiffspfandbriefe 33,1 60,8 27,7 83,8 -10,0
Deutsche HypoÖffentliche Pfandbriefe 3.105,2 3.527,9 422,7 13,6 -530,9
Deutsche HypoHypothekenpfandbriefe 8.789,6 9.185,0 395,4 4,5 61,9
NORD/LB Luxembourg Lettres de Gage publiques 3.856,2 4.996,7 1.140,5 29,6 -632,2
NORD/LB Luxembourg Lettres de Gage énergiesrenouvelables
300,0 390,6 90,6 30,2 300,0
Summe 30.325,7 39.698,2 9.372,4 -3.100,7
Am Jahresende 2019 ist das Deckungsregister für Flugzeuge geschlossen worden, da am 17. Dezember 2020 der letzte Flugzeugpfandbrief in Höhe von 5 Mio € fällig wurde.
45
Instituts- und Einlagensicherung bei der NORD/LB.Anhang
Elementare Schutzmaßnahme zur Insolvenzvermeidung Die Capital Requirements Regulation (CRR, Kapitaladäquanzverordnung) ist eine im
Bankwesen geltende EU-Verordnung, die im Rahmen von Basel III Vorgaben zur angemessenen Eigenmittelausstattung von Instituten enthält
Institutssicherungssystem der S-Finanzgruppe seit Juli 2015 auch als Einlagensicherung im Sinne des EinSiG anerkannt, gegründet in den 1970er-Jahren
13 eigenständige Sicherungseinrichtungen: Sicherungsreserve der Landesbanken, elf Sparkassenunterstützungsfonds der regionalen Verbände sowie der Sicherungsfonds der deutschen Landesbausparkassen
Gläubigerhaftung: Eigenkapital: Tier 1, Add. Tier 1, Tier 2, Nachrangkapital Fremdkapital: Senior Unsecured und weitere (strukturierte) Schuldtitel
Ausgenommen: u.a. gedeckte Einlagen (Eigenlagensicherung: max. 100.000 €/Person), besicherte Verbindlichkeiten sowie Geldmarktinstrumente
Der Einheitliche Abwicklungsmechanismus (SRM) wird durch den Einheitlichen Abwicklungsfonds für Banken (Single Bank Resolution Fund, SBRF) ergänzt, der die für eine Abwicklung benötigte finanziellen Mittel bereitstellen kann
Verordnungsvorschlag der EU-Kommission liegt vor. Ob ein Kompromissvorschlag seitens des EU-Parlamentes Gehör oder Anwendung findet, ist derzeit noch nicht absehbar
Haftung
Sicherungssystem der S-Finanzgruppe
Sanierungs- und Abwicklungsgesetz (SAG)
Europäische Absicherung
Eigenkapitalvorschriften
46
Wesentliche Links.Anhang
Erklärung zum Deutschen Corporate Governance Kodex:
https://www.nordlb.de/rechtliches/rechtliche-hinweise/corporate-governance/
Sicherungsmechanismen der NORD/LB
https://www.nordlb.de/rechtliches/rechtliche-hinweise/sicherungsmechanismen/
Nachhaltigkeit (Bericht, Ratings)
https://www.nordlb.de/die-nordlb/nachhaltigkeit/
Zusammensetzung Aufsichtsrat
https://www.nordlb.de/die-nordlb/ueber-uns/gremien-und-organe/
Geschäfts-, Zwischen und Offenlegungsberichte
www.nordlb.de/berichte
47
NORD/LBNorddeutsche Landesbank GirozentraleUnternehmenskommunikation/Investor RelationsFriedrichswall 1030159 Hannover
[email protected]/www.nordlb.com
Bitte hierIhr Foto einfügen
Thomas Breit (Investor Relations)[email protected].: 0511 361-5382
Carsten Halbe (Nachhaltigkeit)[email protected].: 0511 361-4318
Marcel Mock, CIIA, CEFA (Investor Relations)[email protected].: 0511 361-8914
Svenja Pohlmann (Rating)[email protected].: 0511 361-4683
Kontakt.
48
Wichtige Hinweise.
Diese Präsentation ist erstellt worden von der NORDDEUTSCHEN LANDESBANK GIROZENTRALE („NORD/LB“) und richtet sich ausschließlich an Empfänger innerhalb der Bundesrepublik Deutschland.
Diese Präsentation dient allein Informationszwecken und stellt insbesondere kein Angebot und keine Aufforderung zur Abgabe eines solchen Angebotes zum Kauf, Verkauf oder zur Zeichnung irgendeines Anlagetitels oder einer Finanzdienstleistung dar.
Ebenso wenig handelt es sich bei dieser Präsentation im Ganzen oder in Teilen um einen Verkaufsprospekt oder einen sonstigen anderen Börsenprospekt. Insofern stellen die in dieser Präsentation enthaltenen Informationen lediglich eine Übersicht dar und dienen nicht als Grundlage einer möglichen Kauf- oder Verkaufsentscheidung eines Investors. Vielmehr wird dringend empfohlen, dass jeder Investor vor seiner Kaufentscheidung die vollständigen Verkaufs- bzw. Börsenprospekte liest.
Die in dieser Präsentation enthaltenen Informationen ersetzen alle vorherigen Versionen einer solchen Präsentation und beziehen sich ausschließlich auf den Zeitpunkt der Erstellung dieser Unterlagen. Zukünftige Versionen dieser Präsentation ersetzen die vorliegende Fassung. Eine Verpflichtung der NORD/LB, die Informationen in dieser Präsentation zu aktualisieren oder in regelmäßigen Abständen zu überprüfen, besteht nicht. Eine Garantie für die Aktualität und fortgeltende Richtigkeit kann daher nicht gegeben werden.
Alle hierin enthaltenen tatsächlichen Angaben, Informationen und getroffenen Aussagen basieren auf Quellen, die von uns für zuverlässig erachtet wurden. Die aufgrund dieser Quellen in der vorstehenden Studie geäußerten Meinungen
und Prognosen stellen unverbindliche Werturteile unseres Hauses dar, für deren Richtigkeit und Vollständigkeit keinerlei Gewähr übernommen werden kann. Zudem enthält diese Präsentation im Zusammenhang mit der NORD/LB diverse zukunftsgerichtete Aussagen und Informationen, die auf den Überzeugungen der NORD/LB-Geschäftsleitung sowie auf Annahmen und Informationen basieren, die dem NORD/LB-Management derzeit zur Verfügung stehen. Ausgehend von den bekannten und unbekannten Risiken, die dem Geschäft der NORD/LB anhaften sowie Unsicherheiten und anderen Faktoren, können die zukünftigen Resultate, Wertentwicklungen und Ergebnisse abweichen, die aus solchen zukunfts- oder vergangenheitsgerichteten Aussagen hergeleitet wurden. Daher soll in solche zukunfts- oder vergangenheits-gerichteten Aussagen kein uneingeschränktes Vertrauen gesetzt werden.
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