Ertragslageder deutschen Kreditinstitute

Eine Analyse auf Basis des Monatsberichts

der Deutschen Bundesbank

von September 2003

Inhaltsübersicht

Bedeutung einzelner Ertrags- und Auf-wandspositionen bei Kreditinstituten in 2002

Entwicklung und Hintergründe wichtiger GuV-Positionen der Teil- und Betriebsergebnisse sowie der Jahresüberschüsse der Kreditinstitute

Kurzer Ausblick zur Ertragslage in Kreditinstituten

Bedeutung einzelner Ertrags- und Aufwandspositionen in 2002

Position Alle Bankengruppen

Zinsüberschuss 73,4 %

Provisionsüberschuss 20,9 %

Netto-Ergebnis aus Finanzgeschäften

2,5 %

Saldo der sonstigen betrieblichen Erträge und Aufwendungen

3,2 %

Summe aller Überschüsse im operativen Geschäft

100,0 %

Bedeutung einzelner Ertrags- und Aufwandspositionen in 2002

Position Alle Bankengruppen

Allgemeine Verwaltungsaufwendungen

- 67,2 %

Netto-Bewertungsaufwand (Risikovorsorge)

- 27,0 %

Saldo anderer und außerordent-licher Erträge und Aufwendungen

+ 3,3

Einkommen- und Ertragsteuern - 3,3 %

Jahresüberschuss nach Steuern 5,8 %

Entwicklung wichtiger GuV-Positionen

65

70

75

80

85

90

Zinsüberschuss

In M

rd. E

u ro

1996 - 2002

+ 18,9 %

Entwicklung wichtiger GuV-Positionen

65

70

75

80

85

90

Zinsüberschuss

In M

rd. E

u ro

1996 - 2002

+ 18,9 %

0

5

10

15

20

25

30

Provisionsüberschuss

1996 - 2002

+ 62,8 %

- 4,1 %

Entwicklung wichtiger GuV-Positionen

0

20

40

60

80

100

In M

rd. E

u ro

Verwaltungsaufwand

1996 - 2002

+ 39,2 %- 3,7 %

0

5

10

15

20

25

30

35

Entwicklung wichtiger GuV-Positionen

0

20

40

60

80

100

In M

rd. E

u ro

Verwaltungsaufwand Risikovorsorge

1996 - 2002 1996 - 2002

+ 39,2 % + 178,8 %- 3,7 %

Entwicklung wichtiger GuV-Positionen

Gesamtbild:

0

20

40

60

80

100

1996 - 2002

Zinsüberschuss

Allgemeine Verwaltungs-aufwendungen

Risikovorsorge

Provisionsüberschuss

In M

rd. E

u ro

Einflüsse auf die Entwicklung der Positionen

Strukturelle Probleme des Bankensektors Andauernde Stagnation deutscher Wirtschaft Mehr niedrig verzinste Sichteinlagen Einsparungen bei den Verwaltungskosten Zunahme von Abschreibungen und Wert-

berichtigungen

Entwicklung der Ergebnisse und Überschüsse

Teilbetriebsergebnis

Zinsüberschuss

+ Provisionsüberschuss

- Verwaltungsaufwand

= Teilbetriebsergebnis 0

5

10

15

20

25

30

35

+ 3,0 %

1996 - 2002

In M

rd. E

u ro

+ 31

,1 %

-2.000

0

2.000

4.000

6.000

8.000

10.000

Entwicklung der Ergebnisse und Überschüsse

Teilbetriebsergebnis bei Bankengruppen:

Jeweils 2001 und 2002

In M

io. E

uro

Entwicklung der Ergebnisse und Überschüsse

Betriebsergebnis

Teilbetriebsergebnis

+ Netto-Finanz-Ergebnis

+ Saldo sonst. Ertr./Aufw.

- Risikovorsorge

= Betriebsergebnis0

5

10

15

20

25

30

1996 - 2002

In M

rd. E

u ro

- 69,4 %

-3.000

-2.000

-1.000

0

1.000

2.000

3.000

4.000

Entwicklung der Ergebnisse und Überschüsse

Betriebsergebnis bei Bankengruppen

In M

io. E

uro

Jeweils 2001 und 2002

0

10

20

30

40

Entwicklung der Ergebnisse und Überschüsse

Jahresüberschuss (vor und nach Steuern)

Betriebsergebnis

+ Saldo and. und außer-

ordentl. Ertr./Aufw.

= Jahresüberschuss v. St.

In M

rd. E

u ro

1996 - 2002

- 29,6 %

-3.000

-2.000

-1.000

0

1.000

2.000

3.000

4.000

5.000

Entwicklung der Ergebnisse und Überschüsse

Jahresüberschuss bei Bankengruppen:

In M

io. E

uro

Jeweils 2001 und 2002

19,3411,22

9,326,39

4,38

1

10

100

Entwicklung der Ergebnisse und Überschüsse

1998 - 2002

EK-Rentabilität (vor Steuern):

In %

- 77,4 %

71,20

74,00

77,20

68

70

72

74

76

78

Entwicklung der Ergebnisse und Überschüsse

Aufwand/Ertrags-Relation (operativ):

2000 - 2002

In %

- 3,78 %

Ausblick: Entspannung und Ende der Talsohle

Profitieren der Kreditinstitute von Zunahme gering verzinster Sichteinlagen

Positive Impulse durch risikoadjustiertere Bepreisung Weitere Einspareffekte bei Verwaltungskosten Anstieg des Provisionsüberschusses durch Kursgewinne

an Aktienmärkten, anziehende Emissionsvolumina Stabilisierung der konjunkturellen Lage / Risikovorsorge Aber: Negative Auswirkungen auf die Zinserträge

durch den Abbau von Risikoaktiva

Möglicher Diskussionspunkt

Rechtfertigungsgründe für die Privatisierung von Sparkassen und Landesbanken Aus Sicht privater Banken Im Blickwinkel von Unternehmen, Selbständigen, Städten und

Gemeinden

Danke.